金融风险预警机制的构建问题刍议

本文通过对国内金融体系进行现状分析阐述构建金融风险预警机制的必要性,继而点明构建金融风险预警机制时应该遵守的重要原则,最后从预警指标体系、预警指标界限值、预警指标赋权、预警信号系统等四个方面探讨构建国内金融风险预警机制的主要内容和步骤。     

金融风险预警机制的构建问题刍议

本文通过对国内金融体系进行现状分析阐述构建金融风险预警机制的必要性,继而点明构建金融风险预警机制时应该遵守的重要原则,最后从预警指标体系、预警指标界限值、预警指标赋权、预警信号系统等四个方面探讨构建国内金融风险预警机制的主要内容和步骤。     

建立健全金融风险预警系统

通过对我国金融风险的主要特点及表现形式的分析 ,说明建立健全我国金融风险预警体系的必要性及预警体系、指标的选择。     

基于支持向量机回归模型的重庆市房地产金融风险预警研究

以房地产金融风险单项指标的评价标准为依据,利用基于支持向量机（SVM）的回归分析模型对重庆市房地产的金融风险状况进行预警分析研究。通过研究评价指标变量与模型输出数值之间的关系,分析房地产金融风险状况与各评价指标变量的非线性关系,预测出各年度的金融风险状况及金融风险的走势,从而为有针对性地降低金融风险水平制定相应的宏观调控政策提供理论参考。     

区域性金融风险监测及防范研究——以青岛市为例

青岛市财富管理金融综合改革试验区获批成立后,大量金融机构入驻青岛,使金融风险的监测与防范显得至关重要。由此,从宏观经济因素、区域经济因素和区域金融机构因素三个维度出发,构建区域金融风险监测三级指标预警体系,并基于该指标体系,选取青岛市2014—2016年的数据,测算青岛市区域金融风险值。结果显示,2014年和2015年青岛市的金融风险处于基本安全区间,2016年存在中度金融风险,青岛市总体金融风险呈上升趋势。据此,应及时建立金融风险预警和防范体系,采取多种举措增强实体企业的盈利能力,同时积极化解金融信用风险,确保青岛市金融业稳定、健康发展。     

风险时刻监视指标的分析

从预警指标的总量模型出发．通过因素影响分析．得出了风险时刻监视模型．这些监视模型可以应用于农村金融的预警问题．从而有效地提高日常金融风险的监测能力，为减少有关风险服务。通过这些模型的结果．可以经常地了解各个因素的变化对预警指标变化的影响，从而从状态上把握风险的危害，配合以更加有效的措施，提高风险投资的效率．     

基于供需理论的房地产金融风险预警及防范对策——以重庆市为例

随着房地产市场和资本市场的快速发展,房地产金融迅速崛起。部分居民在满足住房刚需后,转向对房产的投资,刺激了房地产市场,使房地产市场供求关系失衡,房地产金融风险也随之增长。基于供需理论视角构建房地产金融风险预警指标体系,并运用功效系数法,以重庆市为例测算2000—2020年的综合预警值,提供房地产金融风险的防范对策。结果表明,所构建的预警指标具有较好的预警能力,重庆市2013年的房地产金融风险处于警戒值以下,但近三年房地产金融风险有明显增大倾向,存在潜在风险的可能,需引起必要的重视。防范房地产金融风险、维护金融稳定,需要多方主体的共同努力：政府应加强房地产业监管、引导行业有效投资;房企要去杠杆降负债、探索投资发展新模式;居民家庭需制定长期购房规划、强化多元投资意识;金融机构需有序开展房地产开发贷款项目、加强房企资信评估与管理。     

长三角地区金融风险的区域差异性与动态预警研究

基于金融风险的形成机理,挖掘影响长三角地区金融风险的主要因素,将其作为风险监测对象,并利用极限边界分析(EBA)模型建立以风险因素为指标的Ologit动态预警模型,选取存贷款比例、证券交易和保险增长率、地区银行机构信贷总额生成长三角地区金融风险压力指数,以上海、江苏、浙江、安徽2006年1月—2020年9月数据为样本,运用门限自回归(TAR)模型对金融风险压力指数进行风险等级划分,研究发现:(1)长三角三省一市金融风险的影响因素存在差异,但股票市场的发育程度对各省市均呈现显著效应;(2)动态Ologit模型检验发现长三角不同省市风险影响机制和路径存在差异,上海市前三个月的金融风险压力值对其下一月份的金融风险压力呈现弱正向效应,江苏省前三个月的金融风险压力值对其自身的正向效应并不显著,但浙江省和安徽省下一月份的金融风险压力值分别对其上一月份的值会起到一定的"熨平"效应.未来9个月的金融风险预警结果显示,构建的Ologit动态预警模型的大类分级预警精度较高,能以较大概率捕获中等警情和重大警情.     

金融危机预警指标体系及其结构方程模型构建

金融危机预警指标体系的构建是研究金融危机预警的一个重要环节。对于一个国家或者地区,不同部门之间资金流动的大小和方向反映了金融风险的大小。本研究在建立了金融危机预警指标体系的构建原则后,从数据的统计口径出发,基于资金流动的大小和方向,统筹考虑政府、金融、企业和对外等四个部门之间的关联性,利用结构方程模型,构造了金融危机预警指标体系。最后,通过自回归模型进行指标时滞性分析。     

金融风险预警的因子分析及政策建议

中国90年代宏观经济实践表明,金融稳定是一国经济持续快速增长的基本前提.然而,随着加入世界贸易组织全部程序的完成,中国金融产业对外开放全面展开,金融危机的国内外传导效应也明显增强,因此,对防范金融危机风险的探讨就应更进一步具体到定量分析导致风险的因素研究.根据金融风险的分类,本文引进因子多变量统计分析这一定量分析方法,选取5个方面的17个指标作为我国金融风险预警的原始指标,对我国金融风险的现状进行了定量分析,并提出了防范金融风险的具体对策建议.     

金融风险预警:评价指标、预警机制与实证研究

世界各国经验表明,金融风险预警势在必行且切实可行.文章在梳理金融风险预警相关研究成果基础上,首先提出一套具有强警戒功能的金融风险评价指标体系,在各项指标预警界限基础上将金融风险预警分等定级,分别为I级(安全)、II级(基本安全)、III级(警惕)、Ⅳ级(危险);然后建立基于BP人工神经网络模型的金融风险预警模型,并对1993-2007年我国金融风险情况在MATLAB软件中进行模型的训练、检验和预测,得出我国2008年预警结果:国家综合金融风险:Ⅳ级,危险状态;财政贸易风险:III级,警惕状态,有风险;宏观经济风险:III级,警惕状态,有风险;银行风险:Ⅳ级,危险状态;其他风险(主要指股市风险):III级,警惕状态,有风险.因子分析结果表明:(1)从静态看,我国国债规模2008年仍在适度区间内,暂时没有大的风险.但从动态趋势看,我国正面临巨大的债务压力和与日俱增的潜在风险,国债规模处于国民经济应债能力宽松而财政债务(含隐性债务及或有债务)负担沉重的矛盾之中,应未雨绸缪,努力预防财政风险.(2)2008年上半年宏观经济风险下降到较为合适的范围,实际情况完全符合预测值.2008年下半年,全球金融危机的影响引发宏观经济风险上升.从总体看,2008年国民经济保持一定增长,但速度低于前几年,2009年我国宏观经济风险更大,不容乐观.(3)国有企业的过度负债、亏损经营和庞大的不良资产,以及近几年银行通过大量增加向房地产、钢铁、水泥、汽车等行业贷款和个人消费贷款而引起的投资过热、信贷增长率过高,必须警惕不良资产的再生.(4)股市泡沫风险等其他风险是近两年我国证券市场过度膨胀引起的过热反应,2008年股市的实际运行结果表明预测结果是可信的,预计2009年股市泡沫风险与2008年持平.     

酒店财务风险预警指标体系的构建与运用

依据科学性、系统性、实用性等原则，建立了一套酒店财务风险预警指标体系。该体系由基本现存置存标准、现金流量指数等6方面构成的现金状况预警指标，营业收入净利润率与毛利率、资产净利润率等5方面构成的盈利状况预警指标，以及短期和长期偿债状况预警构成的负债状况预警指标3部分组成。指出应注意财务会计数据资料的真实与规范等，才能确保财务风险预警的正确性与有效性。     

金融风险预警系统设计及实现

描述了金融风险预警系统研制的步骤,并指出在这类数据库建立过程中应当注意的细节问题。预警模型的设计包括了评价指标的选择、权重的确定和多级模糊综合评判的计算机实现,使得评价者在获得总体评价的同时,也能得到对每个单因素的评价。最后,提出了两个亟待解决的问题。     

论政府与公众关系预警

文章对建立政府与公众关系预警机制的可能性和必要性进行了分析，并提出了预警指标设立的基本原则和主要预警指标项目，强调国家要建立科学、高效的预警信息接收、处置系统，适时地调处政府与公众关系。     

我国金融风险的防范

始于1997年7月的东南亚金融危机,对亚洲经济造成了严重的危害。其根本原因在于受害国自身金融结构和体制上的弊端。我国为亚洲金融秩序的稳定作出了贡献,但金融危机的隐患不容忽视。应当树立金融风险意识,进一步深化金融体制改革,强化中央银行的监管能力,建立金融风险的预警体系,以加强金融风险的防范。     

基于因子分析的土地金融风险度量

近年来，随着我国经济的快速发展及城市化建设步伐的不断加快，城市建设资金中土地金融所占比重越来越高，其积累的风险也日渐变大。本文运用因子多变量统计分析这一数学统计方法，选取了4个方面的10个指标，构建了度量我国土地金融风险指标体系，并利用2007-2012年的相关数据，对我国土地金融风险进行了定量分析。以期探讨影响金融风险的因素，把握土地金融风险的发展趋势，为有关部门制定防范和化解金融风险提供一些参考。     

谈金融投入产出表的编制

本文运用投入产出矩阵对国民经济各机构部门的金融资产和负债给予动态模型的建立,从而可有效地预测出各机构部门的资金流向,对金融风险预警.     

基于模糊分析的中国经济安全预警模型

国家经济安全预警指标系统可分为三部分:国家经济安全警度系统、国家经济安全常规预警指标系统和国家经济安全突发预警指标系统。应用模糊数学原理,在国家经济安全常规预警指标系统的基础上,得到国家经济安全预警定性与定量相结合的综合评价模型。     

企业财务预警综合指标体系的构建及应用研究

在传统财务预警指标的基础上,引入EVA指标和现金流量指标,形成了一套以EVA指标监测为核心,以传统财务预警指标监测为重点,以现金流量指标监测为基础的企业财务预警综合指标体系,从而把点、面预警实现了有效结合;并结合财务预警综合指标体系对亏损上市公司的财务状况进行了实例分析。     

构建中国新型金融危机的早期预警体系模型

以次贷危机为主要特征的2008年美国金融危机与前三代金融危机类型在表现形式和作用机理上均有自身特点,因此2008年美国金融危机属于一种新型金融危机的类型之一.以这个界定为基础,本文构建了新型金融危机的早期预警体系.并将中国相关危机指标数据代入该早期预警体系中,利用probit模型对中国发生新型金融危机的可能性进行了模拟.模拟的结果表明,M2增长率和房价上涨是导致中国可能发生新型金融危机的两个最重要因素.并且相应的危机预测图显示,尽管中国发生新型金融危机的可能性在2008年初有所下降,但目前这种可能性又开始有所增加.因此构建危机早期预警体系对中国金融风险监控和预测具有重要意义.