论投资基金的监管

投资基金监管对基金的发展起着重要的推动和保证作用。投资基金的规范化发展是基金监管的基本目标。政府、基金行业组织和基金托管公司（企业）均可作为投资基金的监管主体。法律手段、行政手段和经济手段是应用最广泛的基金管理手段。不同监管主体对监管手段的选择及运用之不同形成不同的管理体制。构建适合本国特点和条件的监管体制是不断提高监管水平和效果，促进本国投资基金健康发展之关键     

试论我国投资基金市场存在的问题及其对策

本文从我国投资基金市场存在的基金设立的主体不规范，基金信息披露严重滞后和不足，基金种类单一，对基金业的监管不力，基金市场的国际化程度低等现象出发，提出了通过加强基金立法和监管体系建设，建立健全行业自律组织、规范稳步发展封闭型基金；积极创造条件，发展开放型基金，发展专业性的投资基金管理公司，健全利用投资基金吸引外资的政策等对策措施，进一步发展和完善我国的投资基金市场     

我国投资基金发展的现状,问题及对策

投资基金作为证券市场的重要投资工具，因其本身所固有的优点而在世界各地迅速发展，我国证券市场起步较晚，投资基金的发展不够成熟。文章通过分析我国评券市场上新老基金的发展现状及存在的问题，提出了发展投资基金的对策。     

开放式基金与封闭式基金的比较与选择

开放式基金与封闭式基金作为投资基金的两种类型,从理论上比较,开放式基金在价格定位、运行机制及对证券市场的影响方面有一定的优势,但其管理难度大,所配套的金融环境条件要求较高.发达国家基金市场经历了从封闭式到开放式的制度变迁,鉴于世界上开放式基金是基金市场的主流,及考虑到对外开放的要求,近来在我国要求设立开放式基金的呼声很高.从封闭式基金到开放式基金也是我国基金发展的必然趋势,但结合国际、国内的实际情况,当前应以规范、完善封闭式基金为主,同时为今后开放式基金大规模的开展创造条件.     

论投资基金管理人违反义务的法律责任

我国投资基金法正在酝酿之中,未来投资基金法以保护基金投资者的权益作为其立法宗旨,因此基金管理人违反义务的法律责任无疑是其立法重点之一。文章就基金管理人违反义务的法律责任对中外投资基金立法进行了对比分析,在此基础上对我国正在制定中的投资基金法提出了相应的立法建议。     

论投资基金管理人违反义务的法律责任

我国投资基金法正在酝酿之中,未来投资基金法以保护基金投资者的权益作为其立法宗旨,因此基金管理人违反义务的法律责任无疑是其立法重点之一.文章就基金管理人违反义务的法律责任对中外投资基金立法进行了对比分析,在此基础上对我国正在制定中的投资基金法提出了相应的立法建议.     

论私法自治环境中的投资基金监管

在私法自治环境中,基金管理人的信赖义务和风险防范与控制机制是投资基金存在与运行的重要制度基础,能保障投资基金安全和顺利的发展与运作。然而,私法自治本身存在的局限性,使基金管理人提供的制度保障不可避免地产生缺陷,从而危及基金投资者的利益和基金市场的正常运作秩序,结果是政府必须出面干预基金市场,使监管成为必然。同时,因为在投资基金监管中,政府失灵现象严重,因此,政府监管必须遵循适度干预原则。     

论中国对冲基金监管制度之构建

随着我国加入WTO,以及世界金融一体化程度的加深,我国的证券投资基金市场也必须逐步走国际化发展道路.发展对冲基金这种新兴的投资工具,有利于消除我国证券基金业现有的不少弊端,促进金融市场的繁荣.对对冲基金的监管进行前瞻性的立法,是我国发展繁荣对冲基金的必然要求,宏观上,必须明确对冲基金监管立法的原则、确立科学的监管体制、合理安排对冲基金监管的立法体系、积极参与对冲基金的国际监管合作;微观上,应当主要围绕对冲基金设立监管、运作监管、信息披露监管、退出机制以及法律责任体系等内容进行.     

刍论证券投资基金及其经济法律监管

阐述了证券投资基金的法律特征,基金的分类以及不同类型基金的不同特点.针对基金市场中出现的违法、违规行为,重点论述了对基金市场的监管问题,提出严格执行上市基金信息披露制度、基金公司设立独立董事制度等制度建设的建议.     

我国基金业的规范与发展战略

投资基金对我国经济发展产生了积极的作用,但与西方发达国家相比,发展不规范问题还比较突出.因此,加快规范的进程已成为我国投资基金发展的内在要求.要使投资基金健康发展,必须超常规培育开放式基金的发展规模和数量,树立机构投资者市场主力的形象,推行基金管理公司的注册制,引入基金管理公司之间的竞争,提升基金管理公司的国际竞争力,放宽基金管理公司的执业资格,改善基金管理公司的股权结构,并促使基金管理公司进行上市融资.     

对冲基金监管的若干基本问题研究

相对于一般证券投资基金而言，对冲基金监管在监管手段与内容、监管目的、监管对象等方面存在特殊性。当前对于对冲基金监管，存在反对监管论和全面监管论两种主张。只有对对冲基金实施适度的、有效的监管，才能趋利避害，充分发挥对冲基金对金融市场的积极作用。     

对我国证券投资基金发展问题的探讨

从证券投资基金的现状出发 ,针对基金发展中的典型问题 ,进行了多角度的思考 ,提出了一些前瞻性的建议     

关于建立我国证券投资基金监管体系的思考

本文从法律监管和组织监管角度探讨证券投资基金监管的国际经验,认为我国应着眼于建立证券投资基金监管的法律体系和组织体系,完善公司法、证券法、信托法等相关法律,合理分配监管责任,从而促进整个基金业的规范发展。     

证券投资基金的制度缺陷与制度创新

新一轮基金管理公司发起成立及证券投资基金发行热潮背后 ,反映出来的是证券投资基金存在的深层次相关制度缺陷问题。文章就证券投资基金的制度缺陷与制度创新作一探讨。     

建立和完善投资基金法律制度

投资基金是一种重要的金融资本工具，对丰富金融证券市场，扩大投资领域，具有极为重要的意义。１９９０年以来，我国投资基金发展迅速，但在发展过程中也存在严重不规范之处。建立和完善投资基金法律制度是摆在我们面前的一项紧迫的任务。作者从法律制度体系和若干比较重要的具体制度方面提出了建立和完善投资基金法律制度的若干设想。     

论私募基金的监管框架

私募基金是指通过非公开方式向特定机构投资者和富有的个人投资者募集资金设立的基金。按照投资对象划分,可以将私募基金分为私募股权投资基金和私募证券投资基金。私募基金的监管可分为私募基金本身的监管和对私募基金交易对手的监管,根据监管目的和侧重点的不同,对私募基金的监管又可分为事前监管、事中监管及事后监管。对私募基金的监管,一般集中在三个方面:一是对投资者的限定,二是对于信息披露与广告宣传的监管,三是间接监管。三者的重点都是对于投资者的保护,这值得我国在构建私募基金监管制度时借鉴。     

试论开放式投资基金对商业银行的影响及对策

指出随着金融体制改革的不断深化 ,开放式投资基金的运作已势在必行。分析了开放式投资基金的出现对我国现有的银行机制和银行业务产生的影响 ,如对商业银行存款结构和数量的影响 ;对人们金融意识和经营理念的影响 ;对商业银行基金托管和基金代理业务的影响。特别强调了在这难得的机遇和严峻的挑战面前 ,商业银行应不失时机地采取积极稳妥的政策 ,在提高服务质量、提供方便快捷的基金销售服务、尽快建立基金结算中心、提供融资便利、金融业务创新等方面做足文章 ,否则 ,将陷入落后和被动的局面     

组建“四川省民族发展投资基金”势在必行

组建“四川省民族发展投资基金”,是按市场经济的法则来管好用好“四川省三州开发基金”和“支援经济不发达地区发展基金”的必然要求。采用基金的运作方式来管理“两项基金”有利于资金的保值增值,提高资金的使用效益,促进民族地区经济的可持续发展     

开放式证券投资基金发展问题研究

在系统比较分析开放式基金和封闭式基金制度设计及其市场效应的基础上 ,本文提出了开放式证券投资基金制度有效运作的经济条件 ,即证券市场的成熟有效、金融衍生产品市场的充分发展、合理的投资者结构、投资管理人才及技术系统的完善、建立有效的组织制度体系和法律约束机制、国民经济发展水平较高且呈稳定增长态势。由于我国目前并不具备大规模规范发展开放式基金的市场条件 ,我们应通过重组“中国金融监督管理委员会”和设立“阶段 -部分开放式证券投资基金”等 ,循序渐进地发展开放式基金     

对私募基金合法化的实证分析

<信托法>及<投资基金法>的起草,给我国私募基金合法化带来了新的希望.私募基金与公募基金在募集方式上有较大差别,但相对于公募基金而言,私募基金更具有操作上的优势.尽管我国私募基金的发展存在种种问题,且给基金的监管造成困难,但这些问题的出现也正是表明了让私募基金合法化的必要性与紧迫性.