久期模型在银行利率风险测定中的应用

随着我国利率化进程的加快,商业银行的利率风险日益突出.分析与防患利率风险已成为我国商业银行的重要研究课题之一.久期模型是一种目前广为推崇的利率风险管理方法.文章用实例分析了久期模型在利率风险中的应用及其局限性,并用凸性分析了久期模型的误差.     

现代风险导向审计在商业银行合规风险管理中的应用分析

现代风险导向审计是在账项基础审计和制度基础审计之上发展起来的一种新的审计模式,作为一种新的审计理念,备受审计职业界关注.商业银行作为一种高风险行业,对其实施全面动态的现代风险导向审计不仅有利于提高银行审计效率与效果,降低审计风险,而且有利于强化商业银行的合规风险管理.……     

基于Copula的我国商业银行整体风险度量

全面风险管理是金融机构风险管理的最新发展方向,它衡量了一所金融机构在同时面临多种风险情况下的整体风险水平.度量整体风险水平需要将各种风险进行整合,但是金融机构面临的风险不仅种类各异,风险之间交互影响的相关关系更是难以刻画.在已知各种风险边缘分布的前提下,copula函数在进行风险整合、构建整体风险分布方面有许多优良特性.文章采用Copula函数方法,对我国商业银行面临的市场风险、信用风险和操作风险进行整合,并得到银行整体风险水平的一个度量.     

建设银行操作风险管理浅议

<巴塞尔新资本协议>将银行的操作风险纳入风险管理框架,确立了操作风险在银行风险管理中等同信用风险、市场风险的地位,我国作为国际清算银行成员国,认真研究操作风险的漏洞,接受以巴塞尔协议为准则的国际银行业监督管理原则、标准和方法,将操作风险防范工作渗透至各项业务活动过程中,对促进国内商业银行全面加强风险管理,完善内部控制制度,保证银行资金安全,防范金融风险,提升银行风险管理水平有着重要意义.……     

商业银行操作风险控制战略结构模型的构建与实证

建立我国商业银行操作风险控制战略结构模型可以对我国商业银行的风险管理实践提供全面的指导,大幅度提高银行业的风险控制效率。本文运用因子分析对模型的有效性和合理性提供实证检验,得出了我国商业银行操作风险管理实践中若干现实性的结论。     

我国商业银行信贷资产风险管理

一、国有商业银行信贷资产风险管理的现状 　　我国商业银行的风险管理是在改革开放后逐步发展起来的, 1988年为了强化对信贷风险的管理,确立了贷款呆帐准备金制度,它是为了防备未来可能出现的贷款损失而设立的.1989年,为了加强对支付信贷资产风险的控制,提出了最低备付金的要求. 　　……     

基于漂移——跳跃过程的商业银行利率风险计量:理论与经验分析

目前,绝大多数学者在对我国商业银行利率风险的计量与管理实践中,往往忽视利率期限结构,而把握中国短期利率动态变化规律对商业银行风险管理具有重要理论和现实意义。本文构建了基于漂移——跳跃过程的利率风险计量模型,并进行了实证分析。     

会议快讯

<正>2013年11月16-17日,第四届中国风险管理与精算论坛在天津财经大学举行。此次大会以"产险偿付能力标准、风险构成、养老保险、保险风险资本计量与商业银行内部欺诈风险度量"为主题。中国人民财产保险股份有限公司精算总监陈东辉,北京大学吴岚、杨静平,中国人民大学王晓军、孟生旺,上海财经大学谢志刚,南开大学张连增,湖南商学院欧阳资生,天津财经大学刘乐平等全国100余名专家、学者参会。     

中国上市商业银行核心竞争力评价

文章选取涵盖大型商业银行、股份制商业银行和城市商业银行等的十四家上市银行作为研究对象,运用因子分析法构建出包含经营能力、宏观环境适应力、组织结构、风险管理能力、流动性等五个维度的我国上市商业银行核心竞争力评价体系和计算模型,并据此得出我国上市商业银行2010年核心竞争力排名,最后基于实证分析从经营能力、宏观环境适应能力、组织结构竞争力和风险管理能力等方面给出中国上市商业银行核心竞争力提升对策。     

基于VaR的商业银行资本优化配置模型研究

银行资本管理是商业银行风险管理的核心,文章运用vaR方法,结合银行资产负债结构,建立了包括银行交易成本、经营策略和风险偏好的银行资本优化配置模型.并时模型进一步分析得出一些技术性结论,银行管理部门在一定的风险期限内设置的置信水平在严格的银行模型假设条件下,风险资产回报的变化受到最佳权益资产的影响,银行资产负债的最佳数量受到资产回报波动性的影响,基于VaK的最佳银行资本要求依赖于银行的资产负债政策和市场因素,为银行资本优化配置管理提供了理论支持和方法指导.     

社会风险预估的系统研究和实证分析

对社会风险的预估是"风险社会"极具挑战性的课题.文章在构建社会风险指标体系的基础上,用雷达图直观明示单个指标风险指数水平,并运用因子分析法得到社会各领域风险综合指数,借助于数学工具进行社会风险的预测,从而系统分析目标地区的社会风险水平.以期在"风险社会"中为风险管理者提供风险管理的有益思路与方法.     

关于商业银行授信风险管理情况的调查报告

在不良贷款的压降工作过程中，最为关键的是如何不断完善授信风险管理体系、有效遏制新增不良贷款产生。近期我们对聊城市部分商业银行授信风险管理情况进行了调查研究，发现了商业银行授信风险管理在体系、手段、执行等方面存在的问题与缺陷，提出了改进和加强商业银行授信风险管理的政策建议。     

上市商业银行同业业务的风险承担影响实证研究——来自面板工具变量法的证据

深入考察商业银行发展同业业务对银行风险承担水平的影响,以同业净资产/总资产综合衡量同业资产负债业务扩张净效应,基于面板工具变量,运用2SLS回归估计方法,进行实证检验,结果发现:同业净资产占比增加显著提高了商业银行风险承担水平;商业银行风险承担水平随着银行杠杆水平、股权集中度、不良贷款率的提高而增加,但随着资本充足率、资产规模和存贷款占比的提高而降低。"高风险高收益假说"没得到实证检验;上市商业银行发展同业业务的风险承担影响机制:同业业务期限错配和高杠杆运作方式,增加了商业银行总资产收益率波动率,从而降低商业银行单位风险收益和单位风险的资本要求,提高了商业银行的破产风险概率,最终增加了银行风险承担水平。     

国有商业银行信息化创新与核心能力形成的相关性研究

我国商业银行的核心能力可以分解为风险控制能力、综合服务能力、内部管理能力和市场开发能力四个要素.文章通过对信息化创新活动在核心能力形成路径上的微观激励机理的经验性分析,揭示了信息化创新对核心能力形成的微观传导效应机制,为我国商业银行大幅度地提高信息化创新效率、加强核心能力的培育提供了可靠的理论借鉴.     

加强企业财务风险管理统计的探讨

随着市场经济的发展,企业外部环境发生了根本的变化,企业竞争日益激烈,企业国际化经营程度不断提高,从而导致外部环境复杂多变,企业经营财务风险越来越大,直接威胁着企业的生存与发展,因此,必须关注风险,研究风险,才能防患于未然保持长期综合发展.财务风险管理是企业管理的重要组成部分,渗透到企业的各个环节.财务风险管理直接关系到企业的生存与发展,从某种意义上说,财务风险管理是企业可持续发展的一个关键.     

VaR模型及对银行资本要求影响的实证

市场风险是商业银行在日常经营活动中承担的主要风险之一。对市场风险管理不善,会给银行业带来重大损失。上个世纪80年代美国的储蓄银行业危机,90年代英国的巴林兄弟银行倒闭案等,均与利率波动、衍生品的价格波动等市场风险密切相关。鉴于市场风险对银行业的安全经营具有重大影     

风险管理技术在企业内部审计中的应用

风险管理是企业内部控制的重要内容之一.在以内部控制制度为评价基础的内部审计中,对企业风险管理的评估与审查自然成了其必不可少的部分.如我国<内部审计具体准则第5号--内部控制审计>中规定:内部审计人员应实施适当的审查程序,评价组织风险管理机制的健全性和有效性.其审查的重点内容包括:可能引发风险的内外因素;风险发生的可能性和预计带来的后果;对抗风险的能力;风险管理的具体方法及效果.由此看出,审计人员充分掌握和利用好风险管理技术,是企业内部审计能否成功实施的必备条件之一.企业的风险管理机制包括风险识别、风险评估与风险控制三个环节.因此,风险管理技术在内部审计中的应用也具体表现在这三个方面:     

资产管理业务对商业银行收益与风险的影响效应研究

近年来,大量的资产管理业务资金进入资本市场形成庞大的影子银行,加大了市场风险,因此有必要研究资产管理业务的影响,并提出有效的风险管理措施.本文采集了26家样本银行的11.2万条理财产品数据,使用面板数据回归法,对商业银行的资产管理业务进行了总量与分类检验.研究结论显示:资产管理业务的发展对我国银行业收益有促进作用,能改善整体经营风险,但是异质型商业银行的资产管理业务具有差异化特征.基于此本文提出大力发展资产管理业务,完善相关监管措施等政策建议.     

变革与转型中证券公司风险管理技术体系的构建

本文提出证券公司需要构建以净资本的动态管理为核心,以VaR等为技术手段,适合我国证券公司现状的风险管理技术体系.并运用VaR等技术手段,对市场风险、操作风险的度量方法进行了探讨.     

商业银行利率风险管理方法的比较研究

本文分析了三种主要的利率风险管理方法,说明了它们各自的适用范围和应用上的难点,其中重点分析衡量隐含期权风险的有效久期-凸度方法及其计算基础OAS模型,以此为我国商业银行选择适合的风险管理方法提供依据。