环比增长率测算季节调整模型的评价和选择

季节调整使子年度数据可比,有利于环比增长率测算和经济监测。国际上季节调整模型众多,模型选择是季节调整的首要任务。以国际常用的X-12-ARIMA和TRAMO/SEATS模型的选择为目标、以两模型理论差异分析为基础、以中国2001—2010年的月度CPI数据为样本,通过谱分析方法检验剩余季节性、幂等、平滑间距和修正历史等方法检验模型稳定性、通过Friedman和Kruskal-Wallis等非参数方法检验季节稳定性,得出模型之间更具体的差异,为满足实践需要进行模型选择提供科学依据。     

基于季节增长率的一种直接调整方法

传统季节调整方法在提取环比增长率时需要先剔除原始数据中的季节成分,这会带来原始数据信息的失真.鉴于此,本文提出了一种直接拟合原始数据增长率的季节增长率(SGR)模型,该模型不仅可以直接提取环比增长率,还可以对原始数据的增长率进行预测.蒙特卡洛模拟结果表明,本文给出的针对SGR模型的MLE估计方法具有良好的有限样本表现.通过对我国GDP和CPI数据进行实证,本文发现利用SGR模型直接提取的环比增长率的稳定性要高于其他一些季节调整方法.不仅如此,SGR模型的拟合和预测表现相比BSM模型和SARIMA模型均有显著提高.此外,SGR模型还具有容易拓展为非线性、多元情形的优势.     

统计环比指数季节调整方法与应用

由于反映前后两个时期变化的统计环比指数能及时准确体现经济运行的近期变化,再加上科学地季节调整,能及时察觉经济的趋势性变化,也能尽早采取相应的政策措施,因此,准确运用季节调整后的统计环比指数已成为加强和改善宏观调控的重要手段。针对我国主要节假日以农历计算,各公历月度之间节假日和周末分布很不固定和不均匀的问题,从理论与方法上探索了适合中国特点的X-12-AKIMA季节调整方法,并有效地在实践中加以应用。     

基于季节调整的CPI统计环比指数研究

本文首先阐述了季节调整与统计环比指数的必要性,简要介绍了X-12-ARIMA与TRAMO/SEATS季节调整原理,然后运用X-12-ARIMA程序对中国1997年1月至2010年5月CPI月度数据进行季节调整,再运用TRAMO/SEATS方法解决季节调整程序中中国春节因素问题。接着由季节调整后的数据计算得到月环比CPI,对月环比CPI和同比增加率进行了比较,结果显示月环比CPI领先同比CPI。最后利用TRAMO/SEATS程序建立ARIMA模型（210）（011）进行了24个月的预测,预测结果显示,未来24个月内我国消费者物价指数温和上升,不会发生大的通货膨胀,但是存在一定的通胀压力。     

时间序列分析与季节调整方法浅析

时间序列分析（Ｔｉｍｅ Ｓｅｒｉｅｓ Ａｎａｌｙｓｉｓ）作为统计数学的一个分支,是分析动态数据,提供定量预测的重要理论和方法。西方国家现已较为普遍地在经济、金融领域运用时间序列模型分析预测各种发展趋势。近年来,随着我国改革开放的深人和经济的飞速发展,对经济领域中存在的大量数据进行动态分析处理,摒弃静态分析的高误差率,并进一步用科学的方法进行预测、决策已显得愈加必要,时间序列分析方法在经济界的推广普及已是大势所趋。 所谓时间序列分析（即动态数据处理）,是指一批按时间先后顺序记录下来的观测结果（时间序…     

CPI月度环比指数季节调整及CPI折年率方法研究

内容提要：CPI中长期变动趋势的预测一直是困扰经济学界的一个问题。本文研究了CPI月度环比指数的季节调整,并建立了CPI中长期预测的模型,并利用该模型对我国今年CPI上涨趋势进行了预测。     

我国居民消费季节调整和节日效应测算

Bayes季节调整方法因有坚实的理论基础,调整效果优于其它方法等,目前正日益受到广泛的重视与应用。本文将Bayes季节调整模型引入国内,同时在模型中补充贸易日和闰年的影响。用R软件的Timsac包中的Bayesian程序实现对社会消费品零售额的季节调整和环比增长率测算,表明长期我国社会消费品零售总额具有稳定的指数增长趋势和U型季节特征,得到的月环比增长率反应灵敏。通过季节指数抛物线拟合,得到“五一”和“十一”节日经济效应和比例。总体上“五一”的节日效应显著,“十一”仍有正面效应,但影响不显著。     

GDP环比核算的应用与分析——以安徽为例

长期以来,统计部门在经济分析中习惯于使用同比数据,而少有环比数据。目前,国家统计局已对外公布国内生产总值(GDP)、规模以上工业增加值、固定资产投资(不含农户)、社会消费品零售总额四项统计指标的环比数据。相对于同比统计数据,环比数据     

尺有所短 寸有所长——说说同比、环比和定基比指数

在分析经济形势时,我们往往要观测和分析一些统计指标及其变动情况。例如,国内生产总值和国内生产总值增长速度。描述指标变化情况时,最常用的有同比、环比和定基比等三类统计指数。它们各有优劣,正所谓尺有所短,寸有所长,只有掌握了各自的特点,在使用时才能得心应手。     

居民消费价格指数的季节调整及短期预测

文章首先论述了季节调整方法的发展过程;然后把居民消费价格指数的同比数据转换为定基比数据.运用国际上最新流行的X-12-ARIMA程序对我国居民消费价格指数时间序列进行季节调整:再运用TRAMO/SEATS方法剔除中国特有的春节假日因素;最后对CPI进行短期预测,得出了我国的通货膨胀可能还会持续一段时间的结论.     

国际上季节调整最新发展及对我国的思考

国际上,季节调整方法的理论和应用研究越来越受到各国政府统计官员、统计学者和其他经济研究人员的重视。最初的季节调整问题是由美国经济学家在十九世纪20年代提出,自那以后,季节调整方法的研究一直在进行,并不断取得新的进展。近年来,特别是进入上个世纪末,为了及时监控经济、金融等重要指标的基本走向和掌握经济周期转折点,预测基本发展趋势,各国政府统计机构、银行金融机构等纷纷加强对季节调整方法的研究,从而使这领域的研究又有许多新的拓展。然而,在我国,季节调整方法的研究和实践非常缺乏,至今为止,我国未公布任何经季节调整的经济…     

经济增速放缓与经济波动对居民福利影响的阶段差异分析

 本文基于中国1952-2007年时序数据定量研究经济增速放缓的福利损失和经济波动的福利损失,并侧重考察两种福利损失的大小关系在改革开放和经济体制改革目标确立前后的阶段差异。研究发现,无论是总体而言,还是在中国经济发展的不同阶段,经济波动的福利损失并不必然远小于经济增速放缓的福利损失,在相关参数的合理取值范围内,经济波动的福利损失大于经济增速放缓的福利损失是相当普遍的情形。因此,中国政府部门在重视长期经济增长的同时,不能草率否定短期经济稳定的重要性。     

A Comparison of REML and Covariance Adjustment Method in the Estimation of Growth Curve Models

The classical growth curve model is considered when one continuous characteristic is measured at q time points. The covariance adjusted estimator of growth curve parameters is the OLS estimator adjusted using analysis of covariance. The covariates are obtained from functions of within individuals error contrasts. On the other hand, REML estimators emerge from maximization of the likelihood of OLS residuals. We compare the efficiency of estimators of growth curve parameters obtained by REML with that of covariance-adjusted least squares estimators with covariates selected via CAIC.     

益贫式增长与社会机会分配

 目前的益贫式增长测度方法局限于从收入或支出角度考察增长是否益贫,没有足够重视教育、医疗、保险等社会服务机会分配的益贫性。本文用基于社会机会函数（SOF）构造机会指数（OI）和机会益贫指数（PIO）的方法测度中国教育和医疗服务机会分配的益贫性及其动态变化,采用CHNS住户调查数据（2000-2009年）进行了实证研究,以此作为考察增长益贫性以及制订和执行更具针对性的益贫策略的有力依据。     

非贸易品国际比较方法新进展

贸易品国际比较是国民经济领域非常关切的难题。本文从医疗、建筑和旅游三个领域对非贸易品比较方法最新进展做了介绍;系统地描述了可贸易要素在非贸易品国际比较中的作用,并对比较方法应用的问题进行讨论和评价。     

技术冲击对经济高速增长与高储蓄之间决定性关系的影响

本文在离散的随机经济增长框架下,采用中国的实际数据,利用贝叶斯估计方法对模型的参数进行了校准和估计,在此基础上分析技术水平和技术增长率的暂时性和永久性变化对经济的影响。结果发现当且仅当技术增长率受到一个永久性的正冲击时,经济中储蓄率的运行方向才与经济增长率的一致,两者均不断攀升到新的均衡水平,并且储蓄率有可能随着经济增长的加速而最终变大,这种可能性取决于习惯形成强度的大小,不仅如此,习惯形成还能够直接改变储蓄率的大小。     

新汇改以来人民币汇率参考一篮子货币权重的估计及经验验证

本文首先构建人民币对美元汇率指数和篮子货币汇率指数,根据人民币对美元汇率指数和篮子货币相关性指数最大化可以确定篮子货币的权重和数量,并对新汇改后篮子货币的权重和数量进行测度。我们的研究发现：在参考一篮子货币中,美元的权重最高,英镑的权重最小,但是其他货币权重都占有一定比例,我们的货币篮子和央行的货币篮子线性相关性较高。根据每一种货币的权重大小,我们可以计算出篮子中每一种货币的数量。根据最优货币权重,我们研究发现人民币对美元汇率和篮子货币之间存在长期协整关系,误差修正模型显示人民币汇率参考篮子货币调整的短期弹性和长期弹性比较接近,说明人民币汇率参考篮子货币调整相对比较稳定。本文检验了模型的预测效果,模型拟合度较高,说明我们选取的货币篮子具有较好的代表性。     

基于Bayesian Gibbs Sampler的状态空间模型估计方法研究及其在中国潜在产出估计上的应用

 本文将贝叶斯吉伯斯样本生成（Bayesian Gibbs Sampling,BGS）方法应用到状态空间模型的估计。首先介绍了BGS方法的基本内容和计算步骤,然后给定参数生成满足状态空间模型的模拟数据,并对模拟数据应用BGS方法估计。结果表明参数与状态向量的估计值与参数值与状态向量的真实值相当接近,明显优于基于Kalman滤波的最大似然估计结果。最后,本文将BGS算法应用于中国1980年至2008年的潜在增长率与增长率缺口的估计。     

参考利率风险调整思路的比较与重构

为准确核算包含风险管理服务的FISIM产出,2008版SNA提出了对参考利率进行风险调整的建议。鉴于国民核算专家提出的多种参考利率风险调整思路无法同时满足“实践性”、“稳定性”和“国际可比性”要求,联合国国民经济核算工作组(ISWGNA)建议继续开展关于参考利率风险调整思路的研究。本文阐释了风险调整参考利率法的基本原理,对参考利率风险调整的可能思路进行了探讨。通过对较有代表性的三类调整思路的分析,本文归纳了参考利率风险调整的分歧问题。进一步地,基于对风险管理服务机制的阐述和各国金融机构经营现状的考察,本文重新探讨了分歧问题并提出了一种新的参考利率风险调整思路。根据我国数据的检验表明,新的参考利率风险调整思路兼顾“实践性”、“稳定性”和“国际可比性”。     

The Modeling and Seasonal Adjustment of Weekly Observations

Several important economic time series are recorded on a particular day every week. Seasonal adjustment of such series is difficult because the number of weeks varies between 52 and 53 and the position of the recording day changes from year to year. In addition certain festivals, most notably Easter, take place at different times according to the year. This article presents a solution to problems of this kind by setting up a structural time series model that allows the seasonal pattern to evolve over time and enables trend extraction and seasonal adjustment to be carried out by means of state-space filtering and smoothing algorithms. The method is illustrated with a Bank of England series on the money supply.