互联网金融背景下P2P网络借贷规范化发展——基于温州与江苏案例的比较研究

P2P网络借贷作为互联网金融背景下运用现代信息技术发展起来的金融运作新模式,能促进民间融资规范化和阳光化发展,并且能够有效地缓解中小微企业融资难、融资贵的困境,但也存在信用风险、经营风险以及市场风险。科学有效地监控与管理风险事关P2P网络借贷的未来发展。现有的比较有代表性的温州市民间借贷服务中心和江苏“开鑫贷”公司主营的两种P2P网络借贷服务平台模式,在主体地位、结算方式以及风险防控机制等方面形成各自特色。两种模式虽在降低借贷风险、减少借贷纠纷方面起到了积极作用,但仍存在覆盖率低、无相关针对性法律规范以及违约风险等规范化问题。因此,需要通过成立P2P行业协会加强行业自律,制定针对性监管条例进行规范,构建完整有层次的信用评级体系以促进P2P行业健康发展。     

P2P网络借贷的运作模式及其激励约束研究 ——基于股权市场分层的视角

通过介绍P2 P网络借贷的概况和运作原理,阐述了P2 P网络借贷的特点和发展趋势,在其运作模式的基础上,假设P2 P网络借款人可以产品的回报的方式激励投资者,这样就完成了P2 P网络借贷和股权分层市场的无缝对接,探讨了P2P网络借贷与股权市场分层的关系.同时借鉴并运用Wojciech的模型,以项目产品为激励借款人的回报,分别以项目最小值、 总量激励参数两个假设条件,探讨了在这两种不同的条件下项目参与者的利润最大化和最优激励参数问题.得出借款人和投资者最终的激励机制是相容的,也就是说他们的最终目标都是把项目推广给潜在的投资者的结论.希望通过对P2 P网络借贷的研究给P2 P网络借贷提供一种新的融资激励方式,从而实现借款者和投资人的双赢,促进P2 P网络借贷的快速发展.     

中国P2P网络借贷研究:分析框架、研究进展与未来展望

近年来,P2P网络借贷在我国取得了快速发展,并且作为金融创新的产物,它的发展也引起了学术界的广泛关注,相关研究逐渐增多。目前我国P2P网络借贷研究主要集中于三个方面:一是关于P2P网络借贷业态发展和运营模式的研究;二是关于网络借贷中融资可得性影响因素及借贷参与者行为规律的研究;三是关于P2P行业风险管理的研究。通过梳理该领域的研究框架和研究进展,可以发现还存在诸多不足,未来我国P2P网络借贷的研究方向将集中在以下三个方面:一是加强对信息技术和先进算法的研究与使用;二是进一步对借贷参与者行为规律进行深入挖掘;三是加强网络借贷中信息披露问题的研究。     

互联网社交借贷用户接受行为影响因素研究

互联网社交借贷是新兴社交金融模式的典型代表,也是当下十分热门的P2 P网络借贷的一个细分领域.相比传统P2P业务,社交借贷具有征信成本低廉,违约风险较小,避免人情尴尬等诸多优点,并于2015年大规模兴起,在经济社会中产生重要影响,探究互联网社交借贷用户的接受行为影响因素有着重要的理论和现实意义.基于TAM模型,构建了互联网社交借贷用户接受行为影响因素模型,并通过调查数据对用户接受互联网社交借贷的影响因素进行了实证研究.结果表明:个体创新性、 网络外部性等外部因素对感知有用性、 感知易用性有正向影响,兼容性对感知有用性有正向影响,感知有用性、 感知易用性和网络外部性对用户使用意愿有正向影响,感知风险对用户使用意愿有负向影响.     

影响P2P网络借贷成功因素的实证分析

利用人人贷网络借贷的交易数据,采用二元Logit回归模型,研究影响网络借贷成功的因素。研究结果表明:借款金额、借款者信用等级、历史借款失败次数与投标能否完成呈负相关关系,借款期限、借款利率、借款者性别、年龄、工资状况以及身份审核项目数对投标能否完成有正向影响。P2P网络借贷是我国互联网金融发展的创新模式,通过对影响借贷成功因素的研究,能更好的帮助小微企业和个人成功融资,促使P2P网络借贷更加合理健康的运营。     

浅析影子银行的法律监管--以P2P网络借贷为例

随着计算机技术的发展、互联网的普及应用,以及民间借贷市场的日益繁盛,一种依托于网络的P2P借贷平台应运而生。在网络借贷平台越来越深入的同时,越来越多有关网络借贷平台兑付危机、卷款跑路、倒闭的负面新闻出现。本文通过对P2P网络借贷平台的介绍结合我国现阶段金融体系状况,提出适合我国国情的法律对策,分析影子银行的法律监管。。     

我国P2P网络借贷的法律风险解析及监管应对

通过对我国P2P网络借贷平台运营模式的探究,认为网络借贷平台存在民事法律风险、刑事法律风险和金融法律风险。在此基础上,借鉴美国对P2P网络借贷平台的监管格局,提出通过明晰监管结构、完善个人征信体系、规范中间账户管理、引入第三方担保机制或建立风险准备金制度等监管措施,增进行业自律来完善我国对网络借贷平台的监管。     

P2P网络借贷实证研究:一个文献综述

P2P网络借贷从其诞生之日起,由于其去中介化的运行模式,被作为一种全新的互联网金融模式受到研究者的广泛关注。加上大数据背景下的数据可得性,已形成一系列的实证研究成果。目前的P2P网络借贷实证研究主要集中于两个方面:一是针对借款人信息价值的研究,比较一致的结论是,凡是信息都是有价值的,无论是财务信息、个人特征或者社会关系有助于评估借款人的信用,那些需要高成本认证的信息价值更高;二是针对出借人投资行为的研究,出借人是否具有信息识别能力目前的研究结论并不一致,在出借人行为中也检验出本地偏好、羊群行为、学习能力和风险厌恶等传统金融市场上发现的投资者行为。我们提出了P2P网络借贷实证研究的未来方向:一是针对大数据环境下新信息的研究;二是传统商业银行的消费信贷与P2P网络借贷的对比分析;三是P2P网络借贷的国际比较分析。     

社会网络与农户借贷行为——来自安徽的实证调查数据

以传统农业社会与现代工业社会两种经济形态并存的乡土社会,为中国民间金融的产生与演化提供了丰富的土壤,而基于血缘、亲缘或者挚友关系所组成的社会网络又成为农村民间金融非常重要的履约机制,因此民间金融在广大的农村地区得到了蓬勃发展。以安徽省41个乡镇91个行政村1245家农户的调研数据为基础,从社会网络视角对农户借贷的难易程度和实际借贷行为进行的考察表明:农户社会网络的规模越大,农户越容易借贷,而农户的实际借贷行为也更加方便;农户社会网络强度越大,农户也越容易借贷,但是社会网络强度对农户实际借贷行为的影响程度比网络规模要弱;我们还发现农户的家庭特征对农户的借贷行为也有重要影响。     

P2P网络借贷：国际发展与中国实践

2011年以来,伴随着温州民间借贷事件的曝光,人们难免不对我国P2P网络借贷平台的潜在风险表示担忧。为此,文章深入分析了国外P2P的产生、发展现状、主要模式和特点,并在此基础上对我国P2P发展的主要模式和新探索进行比较分析,揭示发展中存在的主要问题,最后有针对性地提出了政策建议。     

基于csQCA的P2P网络借贷平台信用影响因素

针对P2P网络借贷平台成交量及数量减少的现象,运用网络爬虫技术等方法,获取了上市系、国资系、风投系、创业系4个类别共40个P2P网络借贷平台的实际数据;建立了基于品牌信用、交易信用、人气信用、服务信用4个维度的P2P网络借贷平台信用评估模型;运用csQCA方法对其平台信用影响因素进行构型分析。研究表明:交易信用中的信息透明度是影响P2P网络借贷平台信用的主要要素,其次是品牌信用中的合规程度;高品牌信用是上市系和创业系P2P网络借贷平台高信用值产生的必要条件;高交易信用是国资系P2P网络借贷平台高信用值产生的必要条件。政府和P2P网络借贷平台应重点关注品牌信用和交易信用的变化,为借款人和出借人营造良好的交易氛围。     

P2P网贷平台发展趋势研究

P2 P网络借贷作为互联网金融的一部分,近几年来在我国发展迅猛,但由于存在法律空白、监管缺失等问题,其发展的同时也遇到了一定的问题,导致成长受阻。随着监管细则的即将出台, P2 P平台未来的发展趋势备受关注。为了更好地预测P2 P网贷平台的发展趋势,本文运用系统动力学的相关知识建立了P2 P网络借贷平台的成长模型,并运用系统仿真的方法预测出P2 P平台的数量先是保持持续增长,之后会出现大幅下降。     

P2P网贷与网购平台相结合的模式设计

通过比较一种新型的互联网金融业务——P2P个人网络借贷的三种典型运作模式,发现P2P网贷在我国出现了变异,已经不是本来意义上的个人对个人的信用模式。借鉴余额宝和阿里小贷的成功经验,提出一种将网贷与网购平台相结合的业务模式,该模式具有交易成本低、收益率高、服务人数广泛、业务模式清晰、法律风险小等多种优点,可以实现多方共赢。     

我国网络犯罪立法问题探究

网络作为一种新兴事物,为现代人与人之间的沟通、交流提供了传输的平台,随着计算机网络技术的逐步普及,网络犯罪的种类和数量也在逐年增加,并且在网络上实施的犯罪行为,已经严重危害了社会环境。然而我国刑法学界对计算机犯罪的研究起步较晚,虽然在新刑法中也规定了计算机犯罪的条款,但是由于刑法规范具有一定的滞后性,使得完善网络犯罪立法成为当下刑事立法的紧迫任务。     

网络直播平台帮助犯罪行为的处罚边界

划定网络直播平台帮助犯罪行为的刑事责任形态和刑事责任边界,应当转变一刀切、等同化的认知模式,采取类型化、个别化的处置模式.依据网络直播平台帮助犯罪行为的积极性、主动性程度,可以将其帮助犯罪的行为划分为对犯罪行为的单纯不作为帮助、对犯罪行为经责令改正后仍不作为帮助、对犯罪行为的作为帮助三种类型.在此基础上,才能进一步澄清网络直播平台帮助犯罪行为的刑事责任形态与具体边界.虽然,在刑事责任形态上,网络直播平台单纯不作为帮助行为应当承担所帮助犯罪的共犯责任;经责令改正后仍不作为的帮助行为,应当承担拒不履行信息网络安全管理义务罪的正犯责任;网络直播平台作为帮助行为,原则上应当承担帮助信息网络犯罪活动罪的正犯责任,例外的应承担所帮助犯罪的共犯责任.但是,在刑事责任追究上,如果网络直播平台的单纯不作为帮助行为成立中性业务行为的,经责令改正后仍不作为帮助行为在正常运营上缺乏义务履行可能性或者在技术上缺乏结果回避可能性的,以及作为帮助行为符合不追诉条件的,应当阻却对网络直播平台的刑法处罚.     

电信网络诈骗共同犯罪疑难问题探析

传统刑法共同犯罪理论在电信网络诈骗犯罪中出现诸多异化。电信网络诈骗共同犯罪的认定主观上要求行为人具备“明知”或可以推定“明知”,依照限制从属性说观点,“明知”的内容不要求到具体认识到他人实施的是电信网络诈骗犯罪的程度,只要认识到正犯实施了违法行为即可。除事先存在共谋外,电信网络诈骗共同犯罪应仅成立于正犯实行既遂前,至于犯罪既遂的认定应当区分电信网络诈骗犯罪采取诈骗模式的不同而准确认定行为人是否实际取得了财物。在平行式和分工式两种典型电信网络诈骗犯罪模式中,帮助犯承担责任的范围存在差别,应辨别情形认定帮助犯或掩饰、隐瞒犯罪所得罪。对于平台经营者实施的严重脱逸社会相当性的中立帮助行为应予以限制性处罚。     

银行网络结构连通性临界值与风险传染

同业拆借是银行之间常见的一种业务联系,银行通过同业拆借形成网络结构。从理论上推导了能够降低风险传染的网络结构连通性临界值,发现该临界值受到危机大小、危机范围、拆借比例、核心资本充足率和投资收益等参数的影响。对随机网络结构的仿真结果表明:无论是在个体危机还是系统危机的情况,所推导的网络结构连通性临界值都具有有效性。各类参数对风险传染的影响分析也为增强银行系统稳定性提供了有效的参考。     

Internet环境下的网络教学

Internet环境下的网络教学已成为人类进行终身教育和创新教育的最佳平台。文章着重论述了Internet环境下的多模式教学———讲授模式、个别辅导模式、讨论学习模式、探索学习模式、协作学习模式     

中国银行间同业拆借市场网络系统的研究——基于复杂网络方法的探索

识别银行间同业拆借市场中系统重要性并进行相应监督管理，对提高金融市场稳定性、应对流动性危机等意义非凡。运用复杂网络理论，采用最大熵法则及阀值法，根据2013-2015年三年间中国银行同业拆借市场相关交易数据构建我国银行同业拆借网络，进行网络拓扑结构分析并定位网络关键成员。研究发现我国同业拆借银行网络呈现小世界网络模型特征，银行在网络中核心程度与银行现实规模对应；研究中定位了市场中系统重要性银行，并从网络结构特征出发对金融监管提出若干建议。     

基于VAR模型P2P网络借贷与传统金融市场之间的动态变化

基于P2P网络借贷市场2013年4月-2017年10月每日的综合利率数据进行脉冲响应分析,结果表明:P2P网络借贷利率与10年期国债收益率相互影响;P2P网络借贷利率与沪深300指数收益率不存在因果关系;P2P网络借贷利率与上海同业拆借利率（SHIBOR）存在相互影响。P2P网络借贷综合利率对于整体金融市场响应趋于零响应;10年期国债收益率对于P2P网络借贷利率正响应;上海同业拆借利率收益率对于P2P网络借贷利率是负响应;沪深300指数收益率对于P2P网络借贷利率是趋于零响应。最后,通过实证研究提出P2P网络借贷利率风险管理的建议。