试论完善我国证券评级制度

证券评级制度是证券市场发展的必然结果,也是证券市场走向成熟的重要标志。随着我国证券市场的发展,特别是债券市场的规模日益扩大,评级工作和相应的机构也随之出现。但评级工作及其机构尚不完善,不利于我国证券市场的发展和管理。本文试图就建立完善的证券评级制度进行一些探讨。     

完善我国保荐人制度的思考

我国证券发行中存在的虚假包装欺诈上市现象,不仅严重损害了投资者合法权益,而且还威胁证券市场的持续健康发展。探索证券发行保荐人制度存在的问题及其原因,针对性提出完善保荐人制度的对策措施,严把证券发行上市关,最大限度避免或消除垃圾公司证券发行上市,对于提升证券市场投资价值,保护证券投资者合法权益,促进我国证券市场持续健康发展具有十分重要的意义。     

论证券争议仲裁制度的立法完善--以投资者合法权益的保护为中心

证券争议仲裁是证券市场中争议解决的基本途径之一,其具有更加全面、高效地保护投资者合法权益和缓解法院受案压力、促进多元化证券争议解决机制建立的价值功效.然而,由于观念、体制和立法等因素的影响,我国证券争议仲裁制度在实践中难以发挥其应有的作用.本文在全面分析证券争议仲裁制度现状及其价值功效的基础上,从探讨证券争议仲裁制度作用虚化现象产生的根源入手,试图提出完善我国证券争议仲裁制度的立法对策,以期促进我国诸多证券争议的早日解决和保障证券市场健康、有序的发展.     

关于建立我国证券经纪人制度若干问题的思考

建立证券经纪人制度 ,是我国证券市场发展的客观要求和必然趋势 ,在当前 ,这一制度已出现的主要形式有证券经纪人、客户经理和理财工作室 ;但同时需要解决的问题是 :明确证券经纪人的法律地位 ,建立证券经纪人的资格认定制度和监督管理制度 ,以及有关证券经纪人的管理规范等     

《证券法》与证券投资安全

证券投资安全问题关系到证券市场的形成和发展 ,关系到社会经济秩序的稳定。我国《证券法》十分注重证券投资安全的价值取向 ,通过信息披露制度、强化对证券机构的监管等一系列具体制度的设计 ,切实保护证券投资者的合法权益     

WTO与我国证券法律制度的完善和发展

《证券法》的出台标志我国证券法制体系初步构建 ,但中国“入世” ,资本市场对外开放和证券市场国际化对中国证券法制建设提出了新的要求。本文主要从完善和发展的基本方向及主要内容探讨如何适应新的立法要求 ,完善和发展我国证券法律制度     

证券市场信息披露制度若干问题之探析

证券市场信息披露制度对于保护投资者的权益以及对于促进证券市场的健康有序发展意义重大。各国都在加强和 完善这方面的立法工作。本文作者从证券市场信息披露制度的概念、目的、最新发展趋势等方面,并结合我国证券市 场信息披露监管、上市公司信息披露的现状及其存在的问题等方面进行了论述,从法学视角分析并提出了加强和完 善证券市场信息披露制度的富有积极意义的建议,以促进我国证券市场向标准化、国际化的方向发展。     

刍议证券市场财务公开制度

刍议证券市场财务公开制度王仲兵随着我国社会主义市场经济体制的逐步建立与完善，作为其子体系之一的证券市场也发展起来，且广度和深度在明显提高，无疑，证券经济一经产生，便为我国社会主义市场经济的功能实现发挥了重要作用，但同时也出现了许多亟待解决的问题。证券...     

我国证券市场中欺诈犯罪行为的成因分析

证券欺诈犯罪是各国证券市场中的多发现象,随着我国证券市场近年来的快速发展,证券欺诈犯罪问题日益突出.引起证券欺诈的犯罪原因有很多,在个人因素方面,主要是在市场经济的浪潮中,人们的金钱欲望过甚,忽视了证券欺诈犯罪的社会危害性;在社会因素方面,主要是有关确认和惩罚证券欺诈犯罪的法律制度的缺失和其他有关体制本身的不完善.     

英国证券法律与监管体制分析及借鉴——兼谈对我国证券监管的启示

英国作为证券市场最发达的国家之一,其证券市场历史悠久,证券法律制度十分齐备,证券监管体制相对成熟。英国的证券法律和监管体制,对我国证券法律体系的构建及证券监管体制的完善将有重要的借鉴意义。     

中国证券市场发展的趋势

本文针对我国证券市场目前存在股市供需严重失调、上市企业会计制度不规范、法律、法规不完备及投资者缺乏风险意识等问题,提出了完善我国证券市场的建议:首先,必须扩大股票发行,从而缓解供需矛盾;其次,要加紧证券立法,完善证券法规,建立证券管理监督机构;第三,必须建立全国性的证券资信和企业评估机构;第四,需要采取各种措施,以降低证券风险;第五,开拓香港证券市场,以推动证券业的国际化。     

证券市场信息不对称表现及对策研究

信息不对称存在于证券市场的各个环节,是阻碍证券市场健康发展的重要原因。信息不对称主要表现在证券发行和上市、证券交易、上市公司重组、政策变动的信息不对称等方面,解决的途径是建立证券市场的监管体系、完善市场信息披露制度、规范证券发行和上市审核制度、加强证券市场监管、建立证券市场信用体系。     

透视我国资本市场发展之路

改革开放以来,我国证券市场获得了较大发展,证券品种、交易制度、市场进入制度等方面的创新层出不穷,特别是近年来市场创新活动十分活耀。我国证券市场从1990年试点到现在,只用了10来年的时间,却走过了发达国家数百年的历程,无论在市场容量、证券品种、交易手段、清算体系、坚管措施,还是市场硬件设施建设方面,都有了较大发展。但是,与发达国家证     

论证券监管法律制度的基本原则

笔者认为,证券法律制度的基本原则可以区分为两个不同层面的原则;一是,调整证券市场平等主体之间证券财产关系的民法属性的证券法基本原则;二是,调整证券市场非平等主体之间监管与被监管关系的经济法属性的证券法基本原则,后者即为本文所论述的证券监管法律制度的基本原则,它具体包括：公开、公正、适应、高效和政府集中统一监管与行业自律监管有机结合以及分业经营与分数不清监管等六项基本原则。     

我国证券市场发展中的问题及对策

一目前我国证券市场发展的现状自1987年我国首次恢复发行有价证券以来,证券市场初具规模。1990年12月党的十三届七中全会通过的关于十年规划和“八五”计划建议中明确指出:“逐步扩大债券和股票的发行,在有条件的大城市建立和完善证券交易所,并形成规范的交易制度。”上海和深圳两地率先成立了证券交易所,开业两年多来,取得了一定的成就,主要表现在:第一,我国建立证券市场的历史虽短,但各类证券的发行数量直线上升。在证券发行     

证券法律问题研究

本文从法律的视野,对证券的名称、调整对象、证券发行和交易以及证券市场管理、证券法律责任等证券法律制度的重要问题进行研究。以期推动我国证券法的出台,强化全民证券法律意识,进一步维护证券发行和交易的安全和秩序     

论WTO对中国证券市场对外开放的制度性影响及其法律分析

WTO多边贸易体制内的成员不仅在对外贸易政策的制定方面受到WTO各项规则的约束,在其他国内政策和法律的制定方面也受到WIO制度的影响.就我国证券市场对外开放而言,WTO将从证券市场自由化和证券市场管理定位两方面施加制度性影响,使得我国证券市场自由化的进程加快,并有助于我国证券监督管理委员会完成管理职能的转型.本文在界定WTO制度性影响的基础上,着重分析了WTO对我国证券市场对外开放的制度性影响,并就完善我国证券市场对外开放法律制度提出了若干建议.     

证券信息披露制度的法理基础和依据

证券信息披露制度对于保护投资，促进证券市场正常运营和国民经济健康发展意义重大。本拟从证券信息披露制度的法理基础，经济理论基础等理论视角对证券信息披露制度的科学性给予佐证。     

证券市场的信息生产制度——一个品质考核的理论进路

证券市场区别于其他市场的一个重要标志,是其建立了一个庞大、复杂、细密的信息披露体系。本文运用巴泽尔的品质考核理论,深入考察了证券商品的信息特性,并以此为理论线索,重新审视和解释了证券市场的信息生产制度。证券商品的品质考核问题在两个方面对证券法制度产生了根本性影响。一方面,它导致证券市场涌现出大量投资银行、会计师事务所、证券投资基金、证券评级公司等市场机构,从事大规模的证券信息生产,众多的机构管理法规因而成为证券法体系非常重要的组成部分。另一方面,它迫使证券市场建立起一套严格的信息生产体制,为证券市场持续、大规模的信息生产提供制度保障。     

中美证券发行审核制度的比较及启示

证券发行制度的改革是整个证券市场制度建设中最重要的基础环节之一.中国证券发行制度改革的方向是从政府主管部门的实质性审核过渡到注册制.目前,美国是证券发行审核制度比较完善的国家,实行的是证券发行的注册制.因此,研究美国证券发行的注册制,分析比较其与我国现行核准制(实质性审核制)的差异,对完善我国证券发行的保荐人制度有着重要的借鉴意义.