试析利率市场化对银行业的影响

央行公布自2013年7月20日起放开金融机构贷款利率管制,引起了社会各界的广泛关注。其实自1996年6月1日人民银行放开银行间同业拆借利率开始,中国利率市场化的大幕就已开启了。利率市场化改革启动以来,我国银行迅速实现了货币市场利率、债券市场利率以及外币存贷款利率、人民币协议存款利率的市场化;2004年形成央行直接确定金融机构人民币存贷款基准利率和央行对金融机构人民币“贷款利率管下限、存款利率管上限”的格局,同时,非金融企业债务工具的快速发展和银行理财产品的大规模发行,极大地推动了企业筹资利率和个人存款利率的市场化,虽然利率管制没有解除,但利率市场化仍悄然前行。本文简要分析利率市场化对银行业产生的影响。     

我国利率市场化问题研究

利率市场化是近年来中国金融市场发展的主线。存贷款利率浮动区间的加大,直接融资比重的提高,以及影子银行的兴起等,都是利率市场化的具体表现。利率市场化如果继续推进下去,将极大改变中国现有金融系统的格局和运行方式。我国利率市场化问题研究十分必要。     

利率市场化对农村信用社的影响及对策

利率市场化是我国金融体制改革向纵深发展的必然。2012年,中国人民银行先后2次下调存贷款基准利率,并扩大存贷款利率浮动区间,彰显央行推进利率市场化的政策意图。利率市场化改革的推进必然对我国银行的生存环境和经营管理产生重大影响。作为农村金融系统的基础,农村信用社在农村经济发展中发挥着金融主渠道的作用。如何从容应对利率市场化形势,抓住机遇,已成为当前农村信社经营管理中的重要内容。     

从利率市场化改革论商业银行个人理财产品创新

我国商业银行个人理财规划行业目前还处于新兴阶段,在这种情况下,作为近年中国金融创新的主力军,商业银行个人理财产品层出不穷。文章从利率市场化改革的角度分析商业银行个人理财产品创新。     

金融利率市场化的影响

国家的发展离不开经济的蓬勃,而经济的蓬勃又与银行、金融市场的发展分不开,银行、金融市场的波动又是与利率之间有着千丝万缕的关系。目前,我国的金融深化改革已经进入十分重要的关头,被人们称为"中国金融改革的最后一道堡垒"的利率市场化改革是当今敏感的话题之一。美国著名经济学家和金融分析家亨利?考夫曼说:"在一定意义上,金融市场迄今发生的变化集中体现在利率之中。"美国联邦储备委员会主席格林斯潘每一次有关利率调整的模棱两可的暗示,都会立即引起美国乃至其他西方国家股市的巨大波动以及大众预期的变动。利率的作用可见一斑。本文的重点是在于简要分析利率市场化对银行、企业、金融市场、百姓、国家经济发展等的影响。首先是简要介绍利率市场化的发展历程以及相关内容,其次是就在对比国外实施利率市场化的方式、结果来提出实施利率市场化的前提条件等相关所得。接着是着重从各个方面方面详细论述利率市场化的具体影响以及为什么影响的原因、作用机理,同时还简要的分析了上海自由贸易区对利率市场化的反应以及利率市场化对上海自由贸易区的影响。最后是总结对利率市场化的看法。     

我国利率市场化过程中银行活期利率影响因素的实证分析

近年来,我国利率市场化改革加速推进,利率市场化程度大大提高,一方面推动了我国金融改革,一方面也对利率风险管理提出了挑战,尤其加大了商业银行的利率风险。为了判断我国银行活期存款利率的变动趋势,更好地防范利率市场化后的利率风险,本文分析影响利率的因素,并依据2011年1月至2014年3月时间序列数据,建立了M2、CPI和汇率三个变量对我国商业银行活期利率影响的回归模型。通过实证分析,得出M2、CPI、汇率和银行活期利率紧密相关的结论。     

利率市场化的宏观和微观影响及改革建议

利率市场化是金融自由化的基础和重要组成部分。随着我国社会主义市场经济的不断推进,国家开始逐步放开利率管制,推进利率市场化改革,以适应经济社会发展的需要。本文首先通过分析利率市场化对宏观经济的影响,阐述了利率市场化改革对增加国民收入优化产业结构,扩大就业促进分配公平,抑制通货膨胀,平衡国际收支等方面的作用。接着分析了利率市场化对微观主体银行、企业、和个人的影响,给出微观主体的应对策略。最后对稳步推进利率市场化改革提出建议,包括转变政府职能,减少政府干预,放宽资本准入,打破金融垄断,建立相应的法律制度,推动汇率市场化改革等。     

利率自由化:我国金融发展的必然选择

利率自由化:我国金融发展的必然选择通常所说的金融自由化,其实主要就是指利率自由化或市场化。在金融工具飞速发展、监管手段日益发达的今天,对我国来说,利率自由化也就成为了金融改革深化和经济发展过程中的必然选择,它将有利于银行从行政性转变为商业性,有利于国有企业预算从软约束转变为硬约束,有利于债券市场从缓慢发展转变为空前活跃。     

关于我国利率市场化微观基础的探讨分析

中国政府的金融约束政策对于稳定我国金融体系起到了重要作用,但随着中国金融市场逐步开放,为了能使我国的金融体系与世界金融体制接轨,促进经济发展,深化金融改革,利率市场化改革已是当今我国金融发展的必然趋势。本文分析了利率市场化的含义,论述了影响我国利率市场化的形成的相关因素,最后重点分析了利率市场化微观基础,并对加快我国利率市场化进程的提出了合理化建议和看法。     

从利率市场化视角看银行理财产品的发展

理财产品的出现,在很大程度上是出于资产保值的目的。因为这些年来通货膨胀严重,且实际利率不高。所以说理财产品的出现在一定程度上减轻了商业银行金融危机的影响程度,同时,也在促进市场利率化的过程中,给银行带来了更客观的收益。为了实现国家经济宏观调控,中央银行用不同的方式进一步调节市场经济,加息减息现象也在这些年经常出现。利率的变化会直接影响到投资方向,从单纯的存贷业务转向理财产品,进而推动利率市场化的发展。     

贷款利率松绑:资金议价时代喜与忧

7月的倒数第二个周末,多家银行高管不约而同中止了周末的饭局和活动.一家大银行的董事长在新闻联播播出的同时,已电话部署这个双休日全员取消休息,各个层级开讨论会. 一则简短的新闻稿,成为中国金融发展史上的一个里程碑式的事件. 20日,中国人民银行宣布,自这一天起全面放开金融机构贷款利率管制.历时18年的利率市场化改革终于走出关键一步.市场化改革再进一步 "全面放开金融机构贷款利率管制是我国利率市场化进程的一个标志性事件.一方面取消了对金融机构贷款利率0.7倍的下限,同时对农村信用社贷款利率不再设立上限.这是利率市场化改革的巨大进步."中国社科院金融研究所银行研究室主任曾刚说.     

关于互联网理财产品风险与防范的几点思考

横空出世的互联网理财产品,正在给传统金融业带来前所未有的冲击。互联网理财产品凭借其便利、低门槛、低成本的优势,以燎原之势开创了草根理财的新时代,并因此而加速利率市场化的进程,而且极可能造成一种"金融半脱媒"的状态。然而,作为金融创新后起之秀的互联网理财产品,仍面临一些不容忽视的风险问题,需要市场参与者加以防范。     

浅析我国商业银行在利率市场化背景下的风险及对策

利率市场化不仅是当今世界金融全球化的发展趋势,也是我国金融体制改革的大势所趋和客观要求。利率市场化是提高我国金融市场化程度的重要一环,其实施步骤正在加快。利率市场化使商业银行获得了资金定价权,也带来诸多风险和不确定性。这就要求商业银行在改革的过程中做好充分的准备,认清利率市场化所带来的风险,并采取相应的应对措施。     

利率市场化：利率管理体制改革的“标的”

利率市场化是我国利率管理体制改革的"标的",也是我国金融改革的核心内容。该文从利率市场化的内涵概述入手,着重分析了利率市场化的前提、理论依据及现行利率管理体制所存在的问题和推行利率市场化的制约因素,并进一步阐明了我国利率市场化的步骤与措施。     

利率市场化对农村合作银行的影响与对策

利率市场化是一个国家金融市场化过程中的关键一步,这一过程充满荆棘和风险。由于利率市场化,银行系统将面临着更加严重的不确定性。为了争抢市场,银行将不断调整利率水平,这意味着银行将承担更多的风险。农村合作银行率先实行利率市场化,在货币市场的畸形,不良贷款数额的巨大,内部激励及制约机制不健全的条件下率先利率市场化将导致农村合作银行利率风险巨大,支付风险突出等问题。本文通过对利率市场化对社会和金融市场的产生的影响,最后立足农村合作银行,浅谈其深受的影响并提出有关策略方案。     

利率市场化对我国商业银行的影响及对策探讨

银行利率的市场化发展将会给商业银行的发展带来重大的影响。银行如何在激烈的金融市场竞争中把握好市场利率是各个银行关注的焦点问题。本文论述了利率市场化对我国商业银行产生的影响以及解决对策,以对我国的商业银行在市场竞争中能够正确地预测金融市场的利率波动幅度和发展趋向,正确处理商业银行有关市场利率的相关问题提供一些参考。     

商业银行利率市场化的监管法研究

利率市场化是全球银行业发展的大趋势,我国利率市场化从市场经济体制确立之初就开始推进。我国利率市场化的阻碍主要是商业银行的金融垄断与市场化之后监管权力的冲突,而解决该矛盾的关键是理清市场利率的形成机制。     

利率市场化对我国储蓄类国债管理的挑战与对策

利率市场化是我国金融体制改革的重难点,随着改革进程的不断深入,利率市场化对我国金融投资市场产生了深远的影响,本文深入分析了利率市场化对储蓄类国债的影响,并针对出现的问题提出了合理化建议及对策。     

我国商业银行债券投资的现状研究

随着金融托媒和利率市场化的日趋深化,商业银行以存贷差为主的盈利模式已逐渐不能适应市场的发展变化,各家商业银行都越来越重视债券投资对银行资产管理的重要作用。在本文中将分析我国商业银行目前的债券投资业务现状和所面临的利率风险,从而得出商业银行应当如何进行债券投资。     

货币基金与利率市场化——以余额宝为例

自上世纪90年代中期,我国开始推进利率市场化进程,进入21世纪以来,我国利率市场化速度逐渐加快,随着国际金融形式的变化和我国国内金融市场发展和市场经济建设的现实需要,在利率市场化的大环境下,更多的金融创新产品诞生,在丰富金融市场的同时,也发挥推动利率市场化的作用,这其中余额宝等货币基金产品就是代表性产品。