将 "灰色金融" 阳光化——对恩施州258户农民家庭民间借贷的调查与思考

运用社会调查统计分析法、经济分析方法,并结合恩施州258户农民家庭2006-2007年的调查数据资料,从民间借贷金额、对象、利率、期限、用途、效果、还款情况和信用基础角度,对民族农村地区民间借贷市场的基本特征、运行规律、信用状况进行总体描述.在此基础上,针对民间借贷缺乏明确的法律保障、存在潜在的金融风险等问题,提出旨在将"灰色金融"阳光化、规范发展民间借贷市场的若干政策建议.     

农村民间借贷及其对农村金融深化的启示——以广东省为例

本文在对广东省各地农村进行实地调查的基础上,对农村民间借贷活动及其中所呈现的资金关系进行了初步的统计描述和经验分析,进而对促进农村民间借贷等融资形式的发展、加强农村金融深化进行了积极探讨。分析认为,由于当前民间融资活动尚未完全纳入正式法规制度的保障和监管范围,农村民间借贷的信用风险相对较大,民间借贷过程中呈现出信用关系原始、融资渠道狭窄、融资方式创新有限等特点,同时,农村民众的信用观念和现代金融意识有待提高,这些状况都形成对农村金融深化的消极影响,需要及时予以梳理和改善,为推动农村经济发展提供金融支持。     

互联网金融背景下P2P网络借贷规范化发展——基于温州与江苏案例的比较研究

P2P网络借贷作为互联网金融背景下运用现代信息技术发展起来的金融运作新模式,能促进民间融资规范化和阳光化发展,并且能够有效地缓解中小微企业融资难、融资贵的困境,但也存在信用风险、经营风险以及市场风险。科学有效地监控与管理风险事关P2P网络借贷的未来发展。现有的比较有代表性的温州市民间借贷服务中心和江苏“开鑫贷”公司主营的两种P2P网络借贷服务平台模式,在主体地位、结算方式以及风险防控机制等方面形成各自特色。两种模式虽在降低借贷风险、减少借贷纠纷方面起到了积极作用,但仍存在覆盖率低、无相关针对性法律规范以及违约风险等规范化问题。因此,需要通过成立P2P行业协会加强行业自律,制定针对性监管条例进行规范,构建完整有层次的信用评级体系以促进P2P行业健康发展。     

中小企业融资困境与民间金融发展——以宁夏回族自治区吴忠市为例

中小企业融资问题一直以来为社会各界所关注,通过对宁夏回族自治区吴忠市中小企业融资状况进行深入的调查和分析发现,70%的企业向金融机构贷款仍是其主要的融资渠道,但其重要性已大大下降。民间借贷、企业间相互借贷和企业内部集资分别为48.5%、20.8%和30.7%,以前长期存在于生活领域的民间借贷资金如今已经快速进入生产领域。中小企业融资存在企业自有资金不足,对银行依赖度较高;融资难限制企业发展规模,企业自身管理水平落后,缺乏完善的中小企业信用体系。中小企业融资的新路径应该是政府引导民间金融组织健康发展,开创引导民间金融组织的创新发展方向,健全民间金融监管及统计监测体系,解决中小企业融资难问题,促进本地区中小企业的快速发展。     

我国的民间借贷危机: 成因、演变与治理对策

本文从经济、政策、社会和制度等多个维度分析了近年来我国民间借贷危机的成因，并 揭示了民间借贷危机向社会危机演变的内在规律和对社会稳定的深层影响。最后，笔者提出治理民间 借贷危机的对策:推进金融体制改革，发展多元化的融资体系;建设民间借贷征信体系;完善现行民 间金融法律法规;建立民间借贷的风险控制和预警机制;加强民间借贷机构的行业自律;增强民众的 风险防范和法律意识。     

论民间借贷中国家法与民间规范的冲突与合作

民间借贷这一传统民间行为有其内生的规范体系,与现行国家法存在着明显的对立冲突。法律制度未能起到有效规制民间借贷市场的作用,也不利于维护国家权威。寻求国家法与民间规范的互动与合作,是规制民间借贷市场的合理出路,对推进金融体制改革也有积极意义。     

城乡转型区域农户借贷行为影响因素分析——以西安市长安区为例

通过对陕西省长安区486户农户问卷调查,运用probit回归模型对农户借贷行为影响因素进行实证分析,结果显示,家庭人口、家庭总资产、家庭总收入、借款用途等因素对农户借贷行为的影响较为显著。针对影响农户借贷需求因素的状况以及其中的问题和成因,为促进陕西省城乡转型区域农业结构转换与产业升级,政府必须以完善农村借贷机制为主,联合金融机构做好农户生活性借贷和生产性借贷的区分和指导工作,建立新型信用指数制度,健全农村金融市场体系,切实规范民间借贷等非正规金融活动行为。     

民间借贷监管的特殊性刍议

2010年国务院在颁行的"新36条"中明确指出:"允许民间资本兴办金融机构"。眼下,《放贷人条例》虽暂时搁浅,但《贷款通则》即将修订。在此背景下,以民间借贷的概念为视角,探讨其内涵及范围,并结合相关学者的论述,提出关于民间借贷监管的价值体系构建,并以此为基础,着重探讨民间借贷监管制度的创新性设想,即区别于一般性金融活动监管的方式方法。     

温州金融改革试验区实践对金融制度创新评析

国务院决定设立温州金融综合改革试验区,其着力点是引导民间资本投向金融领域,创新区域金融组织体系,规范与引导民间资本服务民营小微企业。其功能是为游离于实体经济之外的民间资本对接出口．为小微企业融资提供正规金融保障,也为民间借贷阳光化运作践行法制化路径。温州先试先行中产生的地方样本无疑对我国金融制度创新具有理论与实践意义。     

民间借贷“阳光化”的法律路径探析

从法律层面上探讨民间借贷阳光化的途径,是当前民间金融重要而紧迫的课题。在对民间借贷的概念和特征进行解析的基础上,评析我国民间借贷的法律制度。可以认为应当制订、完善民间借贷的法律,承认企业间借贷的合法性,清晰界定合法民间借贷与相关刑事犯罪的界限,使民间借贷处于国家的监管之下,在法制的轨道上健康发展。     

从民间借贷到民营银行：金融制度的创新

民间借贷作为一种非正式的金融制度安排 ,弥补了我国正式金融机构对民营经济的融资不足。本文从民间借贷的角度出发 ,认为从金融制度结构变迁角度看 ,只有内生于民营经济内部的金融制度安排才是有意义的。鉴于民间借贷的高风险性 ,非国有经济快速发展的融资需求 ,以及我国金融业改革的紧迫性 ,有必要从制度上给予民间借贷更广阔的生存和发展空间 ,促进民间借贷组织进行制度创新——建立和发展民营银行     

论网络借贷市场的风险防范与监管

随着互联网金融的快速发展,网络借贷平台建设也取得了新的突破,已经成为企业和个人融资的重要渠道。网络借贷市场呈现出一系列特性,必然使得网络借贷不可避免面临着流动性、洗钱、逆向选择、操作、担保与关联等风险。为进一步规范网络借贷市场,采取重构信用体系、严格市场准入机制、制定行业自律标准等措施是对网络借贷市场风险防范与监管的策略选择。     

论中国民间借贷发展的机理与治理——基于温州案例的分析

以研究民间借贷制度的内生性、有效性和局限性为基础,以温州为案例,合理剖析我国民间借贷产生的客观原因。必须从完善法律法规、建立民间借贷监测分析机制、拓宽投融资渠道、加强金融生态建设等方面规范民间借贷行为,引导民间借贷市场规范运作。     

我国民间借贷之法律规制路径

民间借贷作为民间金融的主要形式,在一定程度上满足了部分市场主体的融资需求,成为正规金融的有益补充。但民间借贷法律规范相冲突且滞后于社会实践、管制过严、监管不到位等,使民间借贷在发挥积极作用的同时也存在不少弊端。通过为民间资本提供可靠的投资渠道并扩大民间借贷合法化范围、建立健全利率市场化和信息公开化制度以及建立多层次的监管主体,使民间借贷市场朝着健康有序的方向发展。     

我国民间借贷的法律困境和对策建议

民间借贷作为我国正规金融的有益和必要的补充,已成为中小企业融资的主要方式,但是由于其法律制度的不完善,引发了为数不少的社会问题及法律纠纷。本文旨在通过对民间借贷的现状分析,深人剖析民间借贷的法律困境,并分别从政府、中央银行、商业银行三个层面对民间借贷提出对策建议,完善民间借贷的相关法律规范,以此引导我国民间借贷的健康发展,发挥其特有优势,推动我国金融法律制度的完善,从而进一步促进社会主义市场经济的可持续发展。     

我国农村民间金融发展问题探讨

农村民间金融在我国农村有其存在的客观必然性。农村民间金融的主要运行形式有:农村信用社(属于国有金融那部分除外)、农村合作基金、合会、民间借贷、私人钱庄、民间集资和小额信贷等。我国农村民间金融发展中存在不少问题,比如民间借贷的利率失控、农村民间金融潜伏着金融风险、容易产生经济纠纷、给国家宏观调控带来困难以及还难以得到法律的保护等。因此,规范和发展农村民间金融,应明确民间金融的地位,改善农村金融领域中二元结构的紧张与对立;将农村信用合作社改造成真正的民间金融;规范农村民间金融,将民间金融纳入金融监管范围;继续支持农村小额信贷机构发展;建立农村民间金触机构存款保险制度等等。     

农村企业民间契约融资的风险与防范

由于盈利的不确定性、信息非对称性、信用缺失性等因素造成了农村企业民间契约融资面临诸多风险。根据民间债务融资和民间股权融资模型分析,为了防范和降低民间契约融资的风险,农村企业应主要利用规范化的民间借贷进行融资。同时,政府应该积极创办契约性民间银行、改善融资环境并完善担保体系。     

中国农村民间金融履约机制的博弈解释

农村民间金融的广泛性存在是不争的事实。本文通过对农村金融借贷行为的博弈分析,得出无限次的重复博弈、声誉制约、严厉的惩罚机制、灵活的担保机制可以实现农村民间金融借贷双方博弈的纳什均衡。此外,通过与农村正规金融的比较分析,认为农村民间金融正是具备了上述履约机制从而走出了农村信贷双方的囚徒困境,应发挥农村民间金融的优势和特点,实现农村资金的可持续发展。     

民间借贷债务危机生成机理研究

以还款信用较好的借款者作为研究对象,借鉴Hoff and Stiglitz的研究,建立了民间借贷风险模型,分析了借贷风险产生的影响因素和民间借贷正常运行的条件。研究结果表明:借贷规模越大、承诺利率越高、违约贴现值越小,放贷者付出的监督成本和退出借贷市场的比例越大,民间借贷风险就越大;借款者经营项目的收益率越高、放贷者退出借贷市场的比例越小,民间借贷风险就越小;而在完全信息条件下,小范围关系圈内的民间借贷则具有较高的运行效率。     

论湖南民间金融规范发展的制度构建

民间资本进入金融业为湖南民间金融规范发展提供了良好机遇,湖南可充分利用国家对"两型社会"建设金融政策支持优势,通过地方立法,构建民间金融规范发展制度体系,实现民间金融法律化发展。湖南民间金融构建应在诱致性制度变迁模式基础上充分发挥政府的推动作用,应坚持政府适度干预、公平竞争、金融效率与金融安全并重、遵守地方法治等基本原则,并在民间金融准入退出、登记、经营引导、风险控制、信息公开、监管等方面构建完善的制度体系。