房地产抵押过程中的价值评估

房地产抵押贷款,尤其是预购商品房抵押贷款,不仅涉及到房地产开发商、购房者、银行等金融机构各方面的经济活动和经济利益,同时对房地产行业的发展、国家经济的正常运行也有着重要的影响,而对抵押房地产价值进行准确评估是合理确定抵押贷款额、促进房地产抵押贷款业务顺利开展的关键。     

提个醒

近日，陈姨看中了某新楼盘，付了2万元定金给某房地产开发公司，以为很快就可以入住新房。不料因为年龄超过65岁，各商业银行都不肯办理银行按揭，开发商以陈姨违约为由不肯退定金。专家提醒：当因为购房、买车、投资需要办理个人贷款的消费者，事前一定要先了解清楚各银行对各种贷款的要求和限制。     

房地产金融流动性风险中的银企博弈研究

近年来随着房地产金融的逐渐展开,金融机构的流动性风险也在逐年增大,并且其逐渐演化为影响金融机构的各种风险的综合性结果。银行与房地产企业的博弈过程影响着银行机构的流动性,其博弈结果影响着银行机构的流动性风险水平。文章通过建立银行与房地产开发商之间的不完全信息动态博弈,分析了银行与房地产企业之间的博弈过程,阐释了银行与房地产企业在不同条件下的选择模式,并提出对策,以防范化解银行机构的流动性风险,从而保障房地产金融业的健康发展。     

增加刚性需求购房者融资渠道分析

针对建筑企业管理中房价上涨过快的问题,采用融资租赁经营的房地产开发经营新模式,通过对融资租赁各方的利益分析,指出采取增加社会筹资渠道解决问题的办法,特别是从刚性需求购房者、政府层面、房地产开发商、银行四个方面进行了分析。研究结果对于解决人民的生活条件,促进经济发展有促进作用。     

浅析个人住房贷款的风险及其防范

研究认为 ,目前我国各类银行及信用社所开展的面向城镇居民的个人住房贷款具有五个方面的风险 ,并在此基础上提出了以下防范对策 :银行与开发商密切配合 ;发展个人住房低押贷款保险 ;构建住房抵押贷款的二级市场     

银行房地产消费信贷的风险规避

针对目前我国房地产消费信贷中存在的违约风险、虚假贷款风险、不良资产率上升风险及贬值处置风险。提出了四项规避风险的措施,包括拓展房地产抵押贷款担保及保险体系,加强房地产消费信贷监管力度,设置银行房地产价格评估及预测系统和建立个人信用评价制约系统。     

中国商业银行竞争和风险承担——基于多决策渠道机制的研究

选取2007—2019年220家中国商业银行非平衡面板数据，考察银行竞争对风险承担的影响，进而讨论多样化经营、流动性创造、贷款损失准备计提与银行资本四个决策渠道如何调节银行竞争对风险承担的影响。研究发现：银行竞争通过资产组合和杠杆风险显著增加银行风险承担；贷款损失准备计提与多样化经营决策不但减少银行风险承担，而且抑制银行竞争对风险承担的影响；银行流动性创造能力强化银行竞争对风险承担的促进；银行资本决策强化全国范围内经营银行竞争对风险承担的影响。实证结果对于银行经营与银行规制政策的设计有意义。     

房地产信贷对我国银行体系系统性风险的影响——基于银行体系内部借贷网络的模拟实证研究

本文利用2008—2016年我国196家银行的资产负债数据,根据银行体系内部相互借贷网络的结构特征,利用加权无标度网络模型模拟构建我国银行体系的内部相互借贷网络,并在此基础上分析银行体系内部相互借贷及银行对房地产贷款重叠对银行体系系统性风险的影响。分析发现仅银行内部相互借贷难以引发严重的系统性风险,然而加之房地产价格下跌将极大增加系统性风险发生的可能性和危害度。通过动态比较研究历年银行体系对房地产市场的风险敞口可知,房地产价格变动导致系统性风险发生可能的安全边界逐年升高。然而,我国房地产市场对银行系统稳定性的影响仍然不可忽略,房地产调控和全视角的金融监管对防范金融系统性风险依然具有重要意义。     

商业地产开发项目区位选择研究

位置即location,在房地产开发投资中占有举足轻重的地位,其房地产开发场地的选择具有特殊重要性。尤其是最近几年,随着我国土地供应收紧,土地成交价也日益增高,导致房地产开发成本大大增加,房地产住宅项目的开发风险也因此变得越来越大。由于这些原因,开发商在“跑马圈地”的过程中越来越重视开发项目的区位选择。尤其是在全国跨区域开发的大型房地产企业,优质的“土地储备”成为企业后续经营和可持续发展的基本战略问题。毫无疑问,对房地产开发项目区位选择的研究具有着重要的理论和现实意义。     

基于缓释乘数的房地产贷款逆周期调节方法

在宏观审慎监管框架下引入逆周期的房地产贷款缓释乘数,对房地产贷款进行逆周期的动态调节,以降低房地产市场风险与银行业系统性风险的相关性。将不良贷款率作为银行业系统性风险的显性指标,实证分析表明,引入缓释乘数的逆周期调节能有效缓释房地产贷款与房地产价格之间的顺周期性,能降低银行业的系统性风险;与开发贷款相比较而言,购房贷款的缓释作用更为明显。     

货币政策对商业银行风险承担的影响研究

货币条件变化使信贷规模发生相应收缩或扩张是金融失衡和经济波动的原因之一.采用面板平滑过渡回归(PSTR)方法,以广义货币供应量为过渡变量,以采购经理人指数和房地产价格指数作为控制变量,构建货币政策对银行风险产生的影响模型.通过分析近年来我国银行业上市相关数据,揭示了货币政策与银行风险之间的非线性关系.研究发现货币政策等变量对银行风险的影响随货币供给价值门槛水平变化在高、低制度之间平稳并逐步过渡.在低制度下货币供应量会增加银行风险,而在高制度下则不会产生此类风险.同样,采购经理人指数和房地产价格指数对银行风险的影响也是不对称的.这些非对称效应结果表明,股市中确定的下行风险在银行体系中至关重要.     

政策调控、杠杆率与区域房地产价格

杠杆率过高被认为是房价持续上涨的重要原因之一.杠杆效应表现为,杠杆率越高,房地产价格的波动越大,越有可能出现“价量齐升”的局面.我国三类城市的房地产价格波动都表现出“杠杆效应”,但各不相同.一线城市和二线城市的杠杆率均较高.其中,一线城市的高杠杆率主要表现为房地产开发商的贷款比重最高,二线城市的高杠杆率主要表现为个人消费者的个人贷款比例最高.由此可预期,政策调控对一线城市的房价影响最深,但是房价的表现并非单边的;对二线城市房价的单边影响最大,提高首付比例和贷款利率都将导致二线城市的房价有所下调;对三线城市的房价影响最小.     

宏观调控政策对房价的影响

房地产的发展曾经为我国经济发展做出过巨大贡献,但是,由于各种原因房价持续上升,影响经济的正常发展,影响了居民的消费行为。当前,政府正在采用经济手段、行政手段及法律手段加以调控,稳定房价。利用金融政策对房价进行调整的主要手段是调整利率和货币的投放。通过调整利率,改变人们的预期,进而改变房价的走势。近期人民币贷款利率上调,贷款政策变化,预示着人民币存贷款利率在今后一段时间内仍有上涨的可能。如果存贷款利率调整幅度大于房地产价格涨幅,必然导致投资购房的回报减少。开发商也会因为贷款利率增加,提高房地产开发的融资成本,使开发商面临融资风险,房屋供应量相应萎缩。另外,贷款利率上升,通过贷款购房的业主每月实际还贷额也要相应增加,这将直接影响到购房者的还贷预期和生活质量,进而降低人们通过信贷支持购买住房的支付能力,同时抑制了投资性与消费性购房的需求。在金融政策发挥实效的情况下,需求与供给同时减少,房价将趋于稳定。     

相关方视角下银行期房按揭贷款的多元风险及管理

随着我国市场经济的发展,期房销售作为新兴房产交易形式活跃了房地产市场,促进了市场经济繁荣。期房销售毕竟是新生产物,缺乏经验,相关制度还不成熟,难免风险重重。特别是银行在期房销售中提供按揭贷款,面临极大风险。对银行在提供期房按揭贷款中可能遭遇的风险及其管理进行利益相关方的多元分析和研究,以期丰富相关理论体系,并予实践一定指导意义。     

贷款型房地产信托的期权定价方法研究

目前我国贷款型房地产信托的风险管控方式过于简单,不能很好地控制风险,也无法体现信托本身的优势.分析贷款型房地产信托风险控制的期权机理,制定贷款型房地产信托抵押贷款的期权交易方法,并根据Black-Scholes期权定价方法构建贷款型房地产信托抵押物期权定价模型,针对不同的贷款期限以及房地产企业提供的抵押物情况,计算出相应的风险补偿金(期权价格),在克服抵押率法灵活性差和融资渠道同质化严重的同时兼顾抵押物的时间价值和贷款风险控制的效果,可以有效实现信托公司对贷款型房地产信托业务的风险管理.     

提个醒

购房购车贷款须留意年龄的限制近日,陈姨看中了某新楼盘,付了2万元定金给某房地产开发公司,以为很快就可以入住新房。不料因为年龄超过65岁,各商业银行都不肯办理银行按揭,开发商以陈姨违约为由不肯退定金。专家提醒:当因为购房、买车、投资需要办理个人贷款的消费者,事前一定     

商业银行房地产金融流动性风险分析研究

以商业银行的房地产金融业务为切入点,界定了房地产金融流动性风险的内涵与特点,建立了基于VaR方法、适应我国金融发展状况和房地产发展状况的CB-REFL-VaR风险评价和衡量方法,以不良贷款率、备付金比率、资产流动性比率、存贷款比率、房地产业贷款所占总资产的比例、中长期贷款比率、净拆入资金比率等建立指标体系,并以上海浦东发展银行为样本,进行了CB-REFL-VaR方法实证检验,计算得出VaR值。结果表明:在未来的年度内,上海浦东发展银行的房地产金融流动性风险值较大。提出具体的房地产金融流动性风险防范与处理措施,包括稳妥推行住房抵押贷款证券化;发展房地产信托,完善房地产金融工具体系;发展金融市场,开发新的金融产品;完善房地产金融的体系建设与立法工作等。     

居住房屋可执行性的司法解释之质疑--兼议最高人民法院《查封规定》对房地产开发商和银行的影响

最高院的<查封规定>第六条有关居住房屋不得拍卖、变卖或抵债的规定,对房地产开发商和银行带来了相当大的法律风险.银行应通过加强内部风险管理,善于运用现有的法律规定解释抵押的居住房屋的可处分性化解风险.<查封规定>违背了<立法法>有关立法权限的规定,不能越俎代庖平衡生存权与债权问题,有关查封的规定应提交全国人大常委会解释.     

个人经营性贷款风险防范的思考

该文通过对个人经营性贷款的风险分析 ,从评价个人信用等级 ,掌握个私企业经营状况 ,分析贷款抵押物 ,加强银行内部管理四个方面 ,对个人经营性贷款的风险防范进行了探索。     

房地产开发项目违约行为分析及其有效规制

房地产项目违约严重侵害了购房者的利益,也造成了恶劣的社会影响.违约现象频发的内部动因是开发商与购房者在房屋交易过程中违约成本低;外部诱因表现为:房地产项目开发准入门槛低,开发商资质良莠不齐;市场融资成本增多提高了房地产商违约率;法律监管体系对房地项目违约监管缺失.所以,要从政府规制、信息披露机制设计、法律援助机构设立等几方面对房地产项目开发进行严格管控,从而有效减少房地产违约事件的发生.