β系数时间标度幂律特征研究——基于分形市场假说

资本资产定价模型旨在衡量均衡资本市场中风险与收益之间的关系,β系数是该模型提出的计量系统性风险的一种指标。证券价格的波动具有两类分形特征:一是市场的波动具有状态持续性,其波动的方差具有时间标度性;二是证券的波动与市场的波动之间的协方差具有时间标度性。当这两个标度特征不一致时,β系数具有时间标度性,且其标度指数为两者之差。理论推导和对沪深300成分股5分钟高频数据的实证检验表明,标度可变资本资产定价模型(SVCAPM)可以有效描述β系数的标度幂律特征,并具有更高的稳健性和对系统性风险的识别度。     

基于矩阵打分值和化学位移值预测酶蛋白质中β-发夹模体

酶是一类具有催化功能的蛋白质,对其结构和功能的研究是非常有必要的。特殊模体β-发夹是一种简单的超二级结构,它们包含了丰富的折叠信息,对酶中β-发夹的预测有助于酶结构和功能的预测。本文建立了非冗余的β-发夹模体数据集,包含1080条酶蛋白质链,2818个β-发夹模体,1098个非β-发夹。提取位点亲疏水组分及位点亲疏水紧邻关联组分作为参数,运用矩阵打分算法得到的预测结果不理想。将位点亲疏水、位点亲疏水紧邻关联组分为参数得到的打分值和平均化学位移值共同作为特征参数,输入支持向量机算法对模体进行预测,5交叉检验预测总精度是81.8%,相关系数达到了0.636。     

隐藏很深的营养高手

正如果提到补钾,你想到的是香蕉;说到护眼,你第一反应是胡萝卜;这说明你对食物营养有一定的了解,但并不深入。近日,美国《医学日报》载文,刊出《让你大吃一惊的5个营养常识》。土豆和芋头比香蕉更补钾。钾可预防中风,协助肌肉正常收缩,并降低血压。世界卫生组织建议,每人每天应摄取3510毫克的钾元素。在很多人心中,香蕉是最好的钾元素来源,但事实     

中国经济增长驱动力转型实证研究

本文从中国经济增长理论的讨论和现实出发,提出中国经济已经走上了规模报酬递增的阶段.运用中国30个省区1978-2001期间的年度数据,采用对面板数据进行随机系数模型分析的方法,系统的研究了中国经济增长中规模报酬变化的时间变动特征和中国东、中、西三大经济板块的经济增长模式的差异.从实证的角度验证了中国经济增长的驱动机制已经转向由规模报酬驱动的内生增长过程,呈现出不断自我加强的特点.     

基于能源优化配置的我国第二产业结构调整研究简

针对我国面临的日益严峻的能源与经济发展的矛盾,从能源优化配置的角度出发,探讨了能源约束条件下第二产业的结构调整以实现经济可持续发展的问题。具体研究思路是从我国第二产业的投入产出表入手,计算各行业的感应度系数和影响力系数,并与万元GDP能耗进行多角度聚类,进而运用聚类分析的结果,结合经济可持续发展背景下我国第二产业结构的调整需求及各产业的实际发展状况,阐述了不同产业能源配置的配额、定额及价格策略及政策建议。     

物流金融突发事件的预警评价

文章利用灰色多层次评价方法建立了多指标性能参数的物流金融突发事件预警模型;引入可拓相似系数计算权重因子,进一步确定了待评事件的预警等级;最后,以融通仓为例,建立了突发事件评价指标体系并进行预警等级分析。     

浙江广告产业发展研究

广告产业是商品经济发展的润滑剂,在现代商业社会的发展中起着不可或缺的重要作用.浙江广告产业为繁荣浙江经济做出了较大贡献,但也存在广告业整体发展水平不高、广告经营企业及单位个体实力不强等问题,建议抓住机遇,采取制定合理的财政金融政策、改善发展环境等来推动浙江广告产业的发展.     

裂隙粗砂岩渗透率的应力与时间效应研究

为了探究爆破增渗对储层改造后裂隙岩体渗透率随应力与时间的演化规律，通过室内试验，研究了应力和时间作用下单裂隙粗砂岩和多裂隙粗砂岩渗透率演化规律。主要结果如下：在应力和时间影响下，多裂隙粗砂岩的渗透率始终高于单裂隙粗砂岩，但在应力影响下其应力敏感性系数低于单裂隙粗砂岩，并且同一种类型的裂隙粗砂岩渗透率应力敏感性系数存在孔压>围压>轴压这一关系。单裂隙粗砂岩的渗透率随轴压和围压增加而降低，随孔压增加而升高。其渗透率应力敏感性系数随轴压和孔压的增加而增大，随围压的增加而降低；多裂隙粗砂岩的渗透率随轴压和围压增加而降低，随孔压增加先降低后增加。其渗透率应力敏感性系数随轴压的增加而降低，随孔压的增大而增大，随围压的增加先增加后降低。在渗流-时间试验中，单裂隙粗砂岩和多裂隙粗砂岩的渗透率随时间演化主要呈3个阶段，第1阶段渗透率快速降低，第2阶段缓慢降低，第3阶段趋于稳定。在开始的24 h内，单裂隙粗砂岩的渗透率降低幅度大于多裂隙粗砂岩。之后随着时间的变化，单裂隙粗砂岩和多裂隙粗砂岩的渗透率逐渐稳定。     

变差可积鞅及条件变差可积鞅的最优系数不等式

设f是条件变差可积鞅 ,则有‖f‖p≤ 1P‖f‖ap　 0 相似文献   

基于CAPM模型的实证分析:医药行业特征与投资策略

本文选取2009年至2011年的上证医药指数建立CAPM模型,并结合医药行业的基本面进行分析后,提出该行业的β投资策略为可在股市为熊市时投资。最后,本文使用FAMA-FRECH模型验证了医药行业的β小于1。由此可知,可以将CAPM模型作为行业投资分析的参考工具。