中国宏观经济不确定性的统计测度研究

不确定性是指人们无法准确观测、分析和预见的变化。选择宏观经济景气指数作为代理变量,分别利用GARCH模型、随机波动模型和马尔科夫机制转移模型等剔除预期的计量经济模型,测度中国宏观经济不确定性。研究发现:中国宏观经济不确定性较大的时期主要分布在1993-1995年、1997-2000年、2008-2009年和2010-2011年,分别对应中国市场经济初期、亚洲金融危机、美国金融危机和欧洲主权债务危机时期。     

宏观经济政策不确定性下创新驱动战略对制造业就业的影响

采用2005-2016年中国29个省的制造业就业数据,引用Baker等人公布的中国经济政策不确定性指数(EPU),通过建立贝叶斯正态回归模型,考察宏观经济政策不确定性下创新驱动战略对中国制造业就业的影响。研究发现:经济政策不确定性抑制了中国制造业就业增长率,而创新驱动战略的实施又进一步降低了中国制造业就业增长率;在国家强调产业转型的关键时期,政府制定宏观经济政策时应谨慎对待国际关于中国经济形势的评估,及时公布相关数据以降低企业和个人的不确定性预期。     

企业人力资源供给预测方法探讨——基于马尔科夫模型

基于马尔科夫模型的人力资源供给预测方法是一种动态的预测技术,其基本思想是根据企业人力资源变动的规律来推测未来人员变动的趋势。本文介绍了马尔科夫模型的基本理论,并结合某家具厂的实例来探讨具体的预测方法。     

居民目标消费率及消费稳定性研究

文化影响居民消费的表现为居民消费存在目标消费率,而且表现出比较稳定的特性。以过度消费的欧美国家与消费不足的东亚48个国家和地区1978-2007年的面板数据为研究对象,研究文化对居民消费的影响。首先根据单变量组间差异检验及回归分析确定居民消费的影响因素,利用居民消费的拟合值作为目标消费率的衡量指标之一。其次运用部分调整模型证明居民目标消费率的存在。最后运用马尔科夫状态转移矩阵证明各个国家居民消费的稳定性。研究表明:居民消费存在目标消费率,并且由于国家内部的个体效应,各国居民消费长期来看具有稳定性。     

制度系统演化是一个马尔科夫过程

文章把制度系统的演化过程看作是一个马尔科夫过程,提出"有限马尔科夫制度链"这一概念."有限马尔科夫制度链"的随机矩阵决定了制度系统演化的路径,可能是单向突变式的,也可能是单向渐进式的;可能是反复式的,锁定于某种状态或锁定于某种循环圈;可能出现分叉演化.在反复式演化和分叉式演化当中,有两个参数对于演化的路径和结局具有重要意义:"锁定--锁开比率"和"分支概率比率".     

中国各地区人均GDP的马尔可夫预测及变动分析

首先将中国各地区的人均GDP情况划分为5种状态,然后使用Markov方法建立一个预测中国各地区人均GDP在10年后和20年后发展状况的分析模型,利用此模型对中国各地区人均GDP的演化和变化情况进行了科学地分析和预测,它对研究中国各地区的经济发展和保持各地区经济发展的均衡,实施宏观调控具有一定的参考价值。     

一种新的自适应MCMC方法在金融市场风险VaR计算中的应用

在系统介绍VaR模型理论基础上,针对现有VaR计算中主流方法的缺陷,提出了一种新的马尔科夫链蒙特卡罗方法中的自适应Metropolis抽样方法。以我国股票市场投资风险的VaR模型为例,基于上证综合指数的变化,将自适应Metropolis方法应用于整个沪市大盘VaR的计算。研究结果表明:自适应Metropolis方法的推荐分布随着抽样过程能自适应的调整,其计算效率和精度要明显优于传统的VaR计算方法。     

A Test of the Relationship between Monetary Growth Uncertainty and Economic Growth in China： 1980-2008

我国货币增长不确定性的根源可以划分为货币政策冲击和宏观经济冲击两个层面,通过检验我国货币增长不确定性与经济增长之间的关系,结果显示：货币增长不确定性主要由宏观经济冲击所引致;1998年以前的货币增长不确定性比较剧烈,1998之后的货币增长不确定性明显减弱;由货币政策冲击导致的货币增长不确定性能够有效地促进经济增长,这意味着货币政策调控的有效性;但2003年以来,由宏观经济冲击导致的货币增长不确定性对经济增长起到了抑制作用,这说明以国际金融危机为代表的经济冲击对我国经济稳定增长产生了显著的消极影响,需对此进行积极的国家经济风险预警和防范。     

中国股市泡沫的识别和预测:基于SSMS模型

文章将前沿的向量自回归—对数线性化资产定价模型改写成状态空间形式,并与二元马尔科夫区制转换有机地结合,得到用于股市泡沫识别和预测的状态空间马尔科夫区制转换模型,以便在一个统一模型框架中解决股市泡沫的时变性和不可观察性.基于中国股市的实证研究表明:(1)该模型能够很好捕捉股市泡沫,识别泡沫的膨胀区制和破裂区制,估计泡沫在两个区制之间的转换概率.(2)中国股市泡沫具有周期性、持续性和不对称性特征.基于滤波概率和平滑概率的预测进一步支持了上述结论.     

中国农业全要素生产率增长分布的动态演进机制”

在使用经典DEA-Malmquist生产率指数分析方法对中国各省份1979—2010年间农业全要素生产率(TFP)进行核算的基础上,采用Kernel核密度估计方法刻画农业TFP增长分布的形状动态,应用马尔科夫链法考察农业TFP增长的分布动态,从增长的分布形状和内部流动性两个角度来评估中国农业TFP增长省区分布的动态演进机制。研究表明:一方面,1980—2010年间中国农业相对全要素生产率经历了明显的从"单峰"分布到"双峰"分布再到"单峰"分布的变化过程。绝大多数省份农业TFP存在明显的增长趋势,尤其是技术进步增速显著,技术效率则普遍存在恶化现象;另一方面,省际间农业TFP增长差异明显,可将其分为低水平、中低水平、中高水平和高水平四个"俱乐部","两极"分化现象明显,表现为明显的"中间小、两头大"分布格局,绝对趋同现象很难实现。