中外种业上市公司规模、成长性、盈利性与效率比较

文章运用截面数据和面板数据分别比较了14家中外种业上市公司的规模、成长性、盈利性及相对效率,发现国内种业上市公司与国际种业巨头相比,在规模方面差距较大;在成长性和盈利性方面也有显著差异,但存在个别国内种业公司经营较好的状况;在相对效率比较上,我国运营较好的上市公司不处于劣势,有的甚至好于国际种业上市公司,在规模效率方面国际种业公司基本处于规模效率递减,而国内公司处于规模效率递增阶段。因此,整合国内种业优势资源、扩大规模投入,同时保持目前的经营效率是当前国内种业上市公司与国际种业竞争的有效对策之一。     

黑龙江省村镇银行发展中存在的问题及完善对策

村镇银行的发展和完善不仅关系到农民的生产、生活,而且关系到农村与农业的进步与发展。文章深入剖析黑龙江省村镇银行的发展现状,针对其在发展中存在的主要问题,提出具体的对策建议,旨在寻找一条适合黑龙江省村镇银行发展与完善之路,以促进黑龙江省农村经济发展。     

外资银行进入对我国银行绩效的影响——基于面板数据的实证分析

运用我国银行1996-2007年的财务数据建立面板数据模型,从盈利水平、经营费用、稳健性、流动性四个方面实证分析入世后外资银行进入对我国银行的影响,通过统计入世前后我国银行绩效数据来说明其变化趋势的特点.研究结果表明:外资银行进入对我国银行盈利水平产生正面影响,对经营费用产生负面影响,对稳健性和流动性的影响不显著.入世前后我国银行绩效变化趋势特点:盈利水平变化趋势总体呈U曲线,最低点出现在2002年前后(即入世前后);经营费用变化整体呈下降趋势,2002年前后有明显的向下跳跃;流动性和稳健性的变化趋势不明显.     

金融危机视角下商业银行声誉风险问题研究

2008年金融危机全面爆发以来,国际国内商业银行经历了最严重的银行声誉风险危机。基于此,无论是监管机构还是商业银行自身都加强了对声誉风险的研究和管理。实现有效商业银行声誉风险管理的路径主要有：强化声誉风险及其管理意识、建立科学的声誉风险预警机制、制定并实施声誉风险预控和声誉危机处理计划、总结经验教训、重建银行形象等五个方面。     

基于债权人“顾客”属性的国有商业银行公司治理机制创新研究

在描述了公司治理机制的概念及其发展之后,总结出前人对于商业银行公司治理机制的研究思路是从商业银行较一般公司所体现出的特殊性着手,进而研究商业银行公司治理机制的特征。在此基础上从商业银行的企业本质入手,提炼出了在商业银行公司治理众多利益相关者中最为关键的债权人所具有的＂顾客＂属性,并围绕这一重要属性,阐述了金融全球化背景下的国有商业银行公司治理机制的创新。     

关于构建商业银行声誉风险预警体系的思考

声誉风险被列为商业银行必须妥善处理的八大风险之一,在当前各商业银行十分注重形象价值竞争的时代,防范和化解商业银行声誉风险更显重要。而积极构建商业银行声誉风险预警体系则是加强声誉风险管理的主动性措施,结合我国商业银行声誉风险特点和管理要求,探索商业银行声誉风险的预警指标、管理方法和应对措施则是当前各家商业银行加强风险管理的重要任务。     

基于极值理论和多元Copula函数的商业银行操作风险计量研究

基于操作风险呈厚尾分布的特征,本文按照巴塞尔协议的要求,采用POT极值模型分别估计了多个操作风险单元的边缘分布,然后用多元Copula函数来刻画这些操作风险单元之间的关联性并计算在险价值。通过对中国商业银行1990-2010年操作风险数据的实证分析表明,Clayton Copula能更好地反映各操作风险单元之间的相关性结构,且采用Copula考虑操作风险相关性下的VaR值要比简单加总下的VaR值减少约32.3%。因此,应用Copula函数计量操作风险相关性,不仅可以提高估计的准确性,还能够达到资产组合的风险分散化效应,减少操作风险资本要求,为商业银行提升盈利能力创造条件。     

基于股票收益的操作风险资本估计——自上而下方法

操作风险的度量方法包括自下而上和自上而下两种方式,自上而下的方法由于风险敏感度低而较少被银行和学术界关注,但其具有对数据要求低、容易验证的优点.构建一个基于上市银行股票收益的自上而下的操作风险度量模型,利用2000年～2006年中国5家上市银行面板收益数据和其他相关数据,对中国上市银行的操作风险进行实际度量,发现了在中国上市银行的股票收益中操作风险所占的平均比率,并得到相应的操作风险资本估计;用估计的操作风险经济资本与用基本指标法计算的操作风险经济资本进行比较,发现两种方法结果大致相当,这表明按照<巴塞尔新资本协议>规定的基本指标法确定风险资本基本能满足抵御操作风险的要求.度低而较少被银行和学术界关注,但其具有对数据要求低、容易验证的优点.构建一个基于上市银行股票收益的自上而下的操作风险度量模型,利用2000年～2006年中国5家上市银行面板收益数据和其他相关数据,对中国上市银行的操作风险进行实际度量,发现了在中国上市银行的股票收益中操作风险所占的平均比率,并得到相应的操作风险资本估计;用估计的操作风险经济资本与用基本指标法计算的操作风险经济资本进行比较,发现两种方法结果大致相当,这表明按照<巴塞尔新资本协议>规定的基本指标法确定风险资本基本能满足抵御操作风险的要求.     

现代商业银行业绩评价方法设计——基于主成分赋权的多层次递级集成思想

本文所设计的商业银行业绩评价方法克服现有评价方法中的有关缺陷,根据现代商业银行的业务结构特点,以n个商业银行的业绩数据为基础,采用主成分赋权的方法,运用线性和非线性加和集成的价值函数,以递级集成的方式来设计商业银行的业绩评价方法。     

中资大型银行投贷联动模式的探索

长期以来科创企业面临着“融资难”的问题,另外,金融新常态使银行传统盈利方式也受到挑战。于是,投贷联动作为解决这两大难题的一种创新金融模式应运而生。目前,投贷联动业务的模式主要有集团内部联动模式和外部机构“联盟式”联动模式两大类。中资大型银行可通过创建产业投资平台,利用政府资金和政策的引导,开拓银行内外资源优势,从而有效协调各机构联动,持续在科创企业的整个生命周期中提供相应投贷联动服务和完善投贷退出机制;同时,要理性开展投贷联动,科学隔离投贷风险,有效整合资源,客观评估优势。