具有相关波动因子的广义随机波动HJM模型

基于Heath-Jarrow-Morton( HJM)模型框架,将远期利率波动率设定为服从广义均值回归平方根过程的随机变量,以刻画隐性随机波动因子的动态特性,并通过将漂移项限制条件推广至波动因子之间,以及利率波动率的变化与利率变动之间存在相关性情况,建立了广义的多因子HJM模型.在该模型框架下,基于一类特定波动率设定形...     

基于决策分析的社交网络链路预测方法

社交网络是社会媒体信息传播的骨架,对其进行链路预测的研究将有助于社会媒体平台上的信息管理和舆论控制.在既有网络链路预测方法研究的基础上,以决策分析的思想为出发点,提出了引入效用函数分析的社交网络链路预测方法;针对效用函数中参数的估计问题,进一步提出了允许一定误差度的马尔科夫链蒙特卡洛参数校准方法,并对方法的正确性进行理论上的论证.在收集到的5个腾讯QQ群的数据集上,进行了新方法的验证研究,并与既有的链路预测方法在准确性方面进行了比较分析.研究表明:本文提出的预测方法考虑了链路形成的微观行为基础,具有较好的预测准确性,并且参数估计算法中"允许误差"的引入有助于模型应用者在模型效率和准确性方面的折衷中做出合理的决策.     

基于马尔科夫状态转移模型的股指收益率研究

金融资产收益率的分布是金融资产投资和风险管理等应用中的重要决定因素。针对经济和金融的潜在状态改变可能引起金融资产收益率分布结构性变化的现实情况,提出考虑收益率分布的时变性,将马尔科夫状态转移结构应用于中国股票指数对数收益率分布的建模,并提出使用混合正态分布模型刻画股指收益率在各状态的分布,建立隐马尔科夫状态转移-混合正态分布(HMS-MND)模型,使用期望最大化算法(E-M算法)和Baum-Welch算法给出模型的参数估计,采用2002年7月1日至2010年10月29日沪深两市11种主要股票指数的对数日、周收益率作为实证数据。模型参数估计和似然比检验结果表明,大部分股票指数收益率的分布中都存在显著的马尔科夫状态转移结构,且HMS-MND模型可以较好地刻画对数收益率分布的高阶矩统计特征。因此,引入马尔科夫状态转移结构对股指收益率的相关研究具有重要意义。     

中国高新技术产业技术创新效率测度及空间收敛研究

文章选取我国29个省份为样本，构建网络SBM模型测度高新技术产业的技术创新效率，在分析技术创新效率2009—2018年分阶段与分区域动态特征的基础上，利用马尔科夫链法识别其空间收敛趋势。结果表明：(1)互联网普及显著提升产业技术创新效率，且2016年以来有所增强。(2)研究期内技术创新效率大致呈“W”型变化，仍处于中等水平。分阶段看，知识生产高于成果转化阶段，总效率低于分阶段效率水平；成果转化是短板，二者协同是重要方向。分区域对比来看，2014年之前东、中、西部地区均处于剧烈调整时期，西部最快、中部次之、东部较不明显；2014年开始，均表现出持续上升态势，中部高、东西部较低的空间格局显现，东西部效率差距在缩小。(3)根据马尔科夫链测度结果，低水平、中低水平两种类型省份的“状态锁定”概率较高，不利于国家整体效率提升；高水平状态省份是创新效率提升的有利条件。状态跃迁与状态退化主要发生在相邻状态间。空间分布状态在2030年开始收敛，知识生产效率2025年开始收敛。中国高新产业的技术创新效率提升将是一个长期的过程，其中，东部是“头雁”，中部是枢纽，西部则是重要的补短板区域。     

我国公共文化服务财政投入的空间特征及其动态演进

文章基于2000—2019年我国各省份人均文化事业费指标的统计数据，采用探索性空间数据分析法、核密度估计及马尔科夫链模型，探究了我国公共文化服务财政投入的空间特征及分布动态演进规律。研究结果表明：我国公共文化服务财政投入在空间上呈现明显的“东西高、中部低”的分布特点，且存在显著的正向空间集聚特征，以“低-低”水平集聚为主，各省份空间相关类型具有较强的稳定性；全国及各地区公共文化服务财政投入的省际差异均不断扩大，东部和西部地区的分布形态由多峰逐渐演变成双峰，中部地区的分布形态则经历了“单峰—多峰—单峰”的演变过程；我国公共文化服务财政投入的分布状态具有较强的稳定性及较低的内部流动性。     

敏捷供应链库存管理绩效评价研究

敏捷供应链环境下的库存管理是供应链管理的重要内容之一,其中绩效评价是必不可少的环节。针对当前敏捷供应链库存管理的特点与研究的不足,建立绩效评价指标体系,并应用模糊综合评价法构建模型,最后以某手机企业为例进行实例分析,并用马尔科夫链预测该企业敏捷供应链库存管理绩效的发展趋势。