具有不同效用函数的最优投资组合分析

最优投资组合是解决在一定的约束条件下,选择交易策略使投资者的效用函数最大化问题。如果市场不存在套利机会,在风险中性概率或者鞅概率测度下存在最优交易策略。本文从投资者所拥有不同的效用函数出发,分别推出其最优财富以及最优期望效用值。