次级公司违约概率与关联违约 |
| |
作者姓名: | 胡吉卉 简志宏 |
| |
作者单位: | 1. 华中科技大学 数学系,武汉 430074 2. 华中科技大学 经济学院,武汉 430074 |
| |
摘 要: | 本文在结构化模型的框架下,研究了非完全信息的初级-次级公司关联违约模型。模型通过假设初级公司信息披露的概率为外生给定的常数,推导出了次级公司违约概率的解析形式,并对公式中的参数进行了比较静态分析,讨论了信息披露的概率对关联违约的影响。
|
关 键 词: | 非完全信息 关联违约 结构化模型 |
文章编号: | 1002-6487(2007)02-0048-03 |
本文献已被 CNKI 万方数据 等数据库收录! |
|