基于改进Credit Metrics模型的商业银行信用风险度量及实证研究

信用风险是我国商业银行面临的主要风险.随着美国金融危机的蔓延,各国银行业已意识到加强信用风险监管的必要性.研究信用风险特征,建立合适的度量模型准确地度量我国商业银行的信用风险,是降低信用风险的必然要求,而Credit Metrics模型以其擅长度量非交易性资产的信用风险而著称.作者首先对Credit Metrics模型加以改进,使用我国的信用评级转移矩阵,其次考虑宏观经济和企业本身的非系统性风险,重新调整信用评级转移矩阵.最后以某家银行为基础,使用Credit Met-rics模型进行实证研究,同时对于模型中的部分参数进行修正并对模型加以改进,从而完善CreditMetrics模型在我国商业银行业的应用.     

基于决策树法的我国商业银行信用风险评估模型研究

结合我国商业银行的实际,基于数据挖掘中决策树C4.5算法的分析框架建立了商业银行的信用风险评估模型,通过此模型可以根据贷款企业的财务指标,得出企业是否违约的分类。此分类将对商业银行信用风险控制工作具有很好的指导意义。还通过案例进行了实际的风险评估分析。     

我国商业银行信用风险管理的问题与对策

银行信用风险是当前我国商业银行面临的主要风险之一,也是造成商业银行大量坏账的重要原因.随着金融业的不断发展和市场竞争的加剧,风险管理成为商业银行经营管理的核心,信用风险管理更是重中之重.近年来,我国商业银行已逐步建立起信用风险管理体系,且各方正在积极探讨我国信用风险管理中存在的问题,文章研究提出了完善我国商业银行信用风险管理的对策.     

商业银行信用风险评估的考克思模型

为探讨Cox模型在中国商业银行信用风险评估中的应用问题,借助生存分析中的Cox模型构建样本公司的信用风险评估及预测模型,在商业银行信用风险评估模型中,Cox模型具有可以使用时间序列、无需样本配对、连续预测和高鲁棒性的特点,并采用中国上市公司的财务报表数据,通过2001年到2004年数据实证研究表明,该模型可以较好地对信用风险进行评估。     

商业银行信用风险经济资本配置框架研究

信用风险管理则是商业银行管理的核心之一,对信用风险经济资本的管理和配置是我国当前商业银行改革中关注的重点现实问题。论文针对商业银行经济资本配置的主要方法,构建了一个"信用风险模型选取及计量-信用风险经济资本计算-信用风险经济资本分配及评价"的基本配置框架。并基于该配置框架对目前我国商业银行信用风险经济资本管理存在的问题提出若干建议。     

供应链金融信用风险实证研究——基于MF-Logistic模型

供应链金融是传统商业银行授信模式的转变,带来了各参与主体共赢的局面。供应链金融在我国处于起步阶段,商业银行受收益驱动积极开拓供应链金融业务,但对供应链金融的信用风险管理还处于相对落后状态。本文选取宏观经济指标和微观企业信用风险评估指标,使用计量经济学方法构建出蕴含宏观经济因素和反映企业内部信用能力的财务指标的MF-Logistic模型,进而对2007年第一季度至2013年第三季度的27组样本数据进行实证研究,并通过实证和规范分析给出研究结论。通过对供应链金融信用风险的度量和预测,为商业银行提供供应链金融信用风险预警,并为制定相应的应对措施提供参考。     

新巴塞尔协议中信用风险管理IRB法解析

为研究商业银行的信用风险管理问题,对新巴塞尔协议中信用风险管理IRB法进行系统分析,概括其基本框架,并通过详细解析其设定的4种风险要素函数来解释目前我国商业银行在运用各种信用风险管理模型时存在“黑箱”的原因,同时,探讨该方法与各种信用风险管理模型的兼容关系,通过解析信用风险管理模型中各种风险要素函数设定的内在逻辑关系,总结目前我国商业银行应用IRB法时存在的各种数据估计上的困难,从而得出应对各种困难的对策。     

商业银行信用风险及评估方法应用述评

信用风险是商业银行面临的最主要的风险，如何改进信用风险评估方法、提高预测精度是摆在学术界和实践界的重要课题。自20世纪30年代以来，商业银行信用风险的评估方法大致经历了比例分析、统计分析和人工智能三个阶段。在对风险、信用风险概念分析的基础上，对主要的信用风险评估方法进行述评。     

我国上市区域性股份制商业银行的信用风险预警模型及实证研究

信用风险特别是信贷风险,是我国上市区域性股份制商业银行当前面临的主要风险。因此,如何构建恰当的信用风险模型来预测信用风险的大小从而避免这类风险的发生,对我国上市区域性股份制商业银行来说就显得尤为重要。信用风险预警模型将影响信用风险的多种因素通过所考察的指标自身的变化来反映,考察的因素较为全面,模拟较为准确,这对于商业银行的信贷风险管理具有一定的应用价值。     

负债资产比及资产波动率与信用风险研究

基于期权定价理论的EDF模型是现代信用风险定价与度量研究中极其重要的部分,对其适用性的研究对提高我国商业银行信用风险计量水平、国际竞争能力与监管机构风险监管能力有着十分深远的意义。通过利用我国260家上市公司的财务指标与股票价格所组成的面板数据。对该模型所揭示的负债资产比、资产波动率和信用风险之间存在的两个内联关系进行检验,研究表明：负债资产比与信用风险存在正向关系,资产波动率与信用风险也存在正向关系,这两条结论均符合EDF模型。     

商业银行信用风险的灰色关联评价研究

文章针对商业银行信用风险评价中多目标决策的复杂性,建立了商业银行信用风险评价指标体系,运用层次分析法来确定评价指标的权重,并以风险指标的灰色关联度为评判准则,提出了一种评价商业银行信用风险的新方法,实例证明该方法是可行的。     

对我国商业银行消费信贷业务信用风险管理的研究

消费信贷业务是我国商业银行新兴发展起来的业务,消费信贷业务风险具有长期性,其面临的最大风险依然是信用风险,因此加强对消费信贷业务的信用风险管理对我国商业银行具有重要意义。消费信贷业务在西方发达国家的商业银行中已经是发展比较成熟的业务,因此借鉴先进银行的风险管理经验,对加快我国商业银行消费信贷业务信用风险管理的发展具有积极的意义。     

商业银行非财务信用风险分析

传统的信用风险评估方法仅仅从贷款企业角度来评价商业银行所面临的信用风险,而且评价企业信用风险时,也集中在贷款企业的财务风险评价上,忽略了银行本身存、贷款结构和风险状况对信用风险的影响,造成了评估主体缺位。作为对众多文献的补充,从贷款企业非财务风险因素、银行风险因素和宏观经济环境风险因素三个方面进行了信用风险因素分析,完善了商业银行信用风险评估指标体系。     

我国商业银行信贷风险管理研究

随着我国2006年金融市场全面开放的到来，我国的商业银行既面临着难得的发展机遇，也面临着激烈竞争的更大挑战。银行间竞争的日益激烈，尤其是世界金融一体化的影响，使商业银行面临的风险不断增大。信贷风险在其金融风险的酝酿形成过程中占据了重要的位置。因此，完善商业银行风险管理体系，遏制金融案件的发生，已成为商业银行管理工作的重要组成部分。     

基于简约型方法的商业银行信用贷款定价研究

本文研究了利率市场化背景下的商业银行信用贷款定价问题。通过借鉴Hughston＆Turnbull（2001）中将风险债券定价问题分解为三个基本定价模块的办法,建立了贷款定价模型。经过对算例的Monte Carlo随机模拟,实际计算出了贷款的风险升水g,得出了盈亏平衡条件下信用贷款的风险升水主要取决于贷款客户的信用等级、贷款期限,并在满足一定假设条件下,与银行授信额度、客户实际使用额度情况无关,且应用模型可以在贷款期限内的任何时点计算出盈亏平衡利率。结论对商业银行信用贷款业务实际操作具有现实意义和推广价值。     

商业银行信贷管理问题及对策研究--以重庆某银行为案例

随着中国加入WTO和2006年外资银行的全面进入,我国商业银行正面临着巨大的挑战。就我国商业银行自身而言,在信贷期限结构、利率杠杆作用、利率风险控制、信贷业务种类、银行人员素质等方面存在各种各样的问题。如何提高我国商业银行的竞争力和抗风险能力,顺应商业银行发展的要求,从信贷过程风险控制、利率市场化改革、利率风险管理、信贷业务拓展、人员激励与约束等方面着手,以重庆市某商业银行为例,研究我国商业银行信贷管理问题,并提出了相应的对策。     

新巴塞尔协议信用风险度量模型的实证模拟——标准法、初级内部评级法和高级内部评级法的比较

新巴塞尔协议与旧巴塞尔协议相比,具有更多的灵活性,主要体现为在风险度量模型方面为银行提供了多种选择。巴塞尔协议的核心支柱是资本充足率要求,而风险度量模型正是计算资本充足率的基础。本文对商业银行的资产组合与风险参数进行了实证模拟,对信用风险度量的标准法、初级内部评级法与高级内部评级法进行了比较研究。研究表明：三种度量模型计算的加权风险资产,在数值上存在显著性差异,越高级别的模型所测度的加权风险资产数值越低;在商业银行的资产组合中,个人住房抵押贷款、中央政府债权、企业和个人贷款占总资产的比例对模型结果的差异性存在显著性的影响;资产组合风险水平越低,越高级的测度模型所计算的加权风险资产数值越低。     

基于模糊层次分析法的个人住房贷款风险评估研究

目前商业银行个人住房贷款风险管理中定性方法存在一些缺陷.在借鉴国内外个人信用评分指标构建经验的基础上,选取五大子目共19个指标形成个人信用评分指标体系,引入模糊一致判断矩阵,运用模糊层次分析法确定指标权重,从而构建了商业银行对个人住房贷款风险控制的定量模型.利用模型可以确定房贷申请者个人信用评分及等级,即按得分多少将房贷申请者个人信用划分为从AAA至C等七个不同的等级,商业银行则依据房贷申请者的信用评分等级给予不同的放款政策.